投資
美股雷達
衛星通訊公司Globalstar喜獲蘋果15億美元投資 盤中大漲近40%
美國衛星通訊公司 Globalstar 周五 (11/1) 盤中股價大漲近 40%，此前蘋果宣布對其投資高達 15 億美元，擴大 iPhone 衛星通訊服務範圍。截稿前，Globalstar(GSAT-US)周五盤中股價大漲 39.18%，每股暫報 1.46 美元；蘋果 (AAPL-US) 股價下跌 1.14%，每股暫報 223.32 美元。
美股雷達
阻止iPhone 16開賣之後 印尼也已禁售Google Pixel手機
繼叫停 iPhone 16 銷售之後，印尼也已禁售 Pixel 手機，並表示 Alphabet(GOOGL-US) 旗下的 Google 未能滿足本地含量要求。印尼工業部發言人 Febri Hendri Antoni Arief 在周四 (31 日) 的記者會表示，儘管今年估計已有 22000 部 Google Pixel 手機，透過個人運輸或隨身物品進入本國，但在印尼交易 Google Pixel 手機仍屬非法。
台股
台美將展開首輪租稅談判！KPMG：可望降低赴美台商稅負、提升市場競爭力
美國財政部前 (29) 日宣布，美國和台灣即將展開臺美避免雙重課稅協定之談判，將開始談判台美租稅協定，以解決雙重課稅問題。首輪談判預計在未來幾週內進行。KPMG 表示，若談判順利，將有望降低赴美投資台商及外派員工的稅負負擔及增加稅負確定性、降低跨境支付款項扣繳稅率，優化台商在美國的獲利，提升在美的市場競爭力。
一手情報
台中地王人潮匯聚 七期「億」級豪辦交易量增
在中部要找人潮最密集、消費最集中的區段，莫過於七期新市政中心，區內不僅摩天豪宅、豪辦、高檔餐廳林立，全台前 3 最賺錢的百貨公司，這裡就包辦 2 座，隨著藍線捷運即將於明年動工，手握絕版「地王級」土地的建商，也紛紛推出頂級豪辦，主攻最具實力的企業主。
美股雷達
印尼禁蘋果iPhone 16在當地銷售 稱未滿足相關投資要求
印尼禁止蘋果公司 (AAPL-US) 在當地銷售最新 iPhone，並表示該公司尚未滿足當地投資要求。據印尼工業部上周六 (26 日) 發布的聲明，旅客、機組人員攜帶或通過快遞服務運送的 iPhone 16 系列可以入境印尼，但僅限個人使用，不得出售。
美股雷達
美國大選與國際局勢加劇投資疲軟 銀行家預測選後回暖
《路透》報導，參加在華盛頓舉行的金融會議的銀行高層周四 (24 日) 表示，對於美國未來走向的不確定性，以及在烏克蘭和中東地區的戰爭，使投資人變得謹慎。但一些銀行家認為，隨著美國 11 月 5 日總統大選後政策的明朗，經濟活動可能會有所回升。
美股雷達
美股底層選股：標普500中最便宜的10支股票
《巴隆周刊》點名美股「底層股」，包括兩間汽車製造商及其供應商、石油鑽探公司、再保險業者、藥局、電視台、航空公司，及一間以威而鋼 (Viagra) 部分命名的公司。這些公司以 4 到 8 倍的預期收益交易，是標普 500 中本益比最低的股票，該指數目前整體本益比已膨脹至 25 倍，一些市場策略師因此預測未來報酬率將較低。
基金
【台股操盤人筆記】把握美國大選前最後加碼機會
加權股價指數近 6 個月表現：（資料來源：Bloomberg, 截至 2024/10/23）野村腳勤觀點：資金行情可以期待中國一系列降準降息吸引了全球資金回流中國市場，我們也觀察到部份資金 (避險基金為主) 近期從台灣電子股撤出，造成最近電子股表現明顯動能不足，當然背後的主因在於過去幾年全球大幅低配中國市場，隨著經濟有反轉的希望，目前投資人只是從空手回歸到中性配置，可以想見會有更多資金陸續回流中國，但也無須擔心資金從台灣大舉撤出，因為美國降息令融資成本下降，避險基金更有餘裕加大槓桿投資，台股具備 ROE 優異、殖利率相對高的兩大優勢，對於國際資金極具吸引力，無論是熱錢還是長線資金，台股都是美國降息循環下，外資加碼的首選市場。
國際政經
美國下周可能公布限制在中國投資AI規定
路透周一 (21 日) 報導，根據美國政府公布的一篇貼文，美國限制在中國投資某些人工智慧 (AI) 的規定正在進行最終審查，表明這些限制可能很快就會出爐。報導指出，這些規定還要求美國投資人向財政部通報在 AI 和其他敏感技術方面的一些投資，這些規定源於美國總統拜登於去年 8 月簽署的一項行政命令，該命令的重點是防止美國投資人的專有技術協助中國軍方。
美股雷達
AI雲多燒錢？大摩：到2025年堪比當年登月計畫 但......值得！
根據摩根士丹利（Morgan Stanley）最新報告，全球企業在人工智慧（AI）雲領域的資本支出預計到 2025 年將超過 2500 億美元，這一數字幾乎與歷史上著名的阿波羅太空計畫的總成本相當（約 2570 億美元，按當前價格調整）。這一驚人的數字引發了人們對於如此高昂的技術投入是否值得的思考：AI 是否能帶來與登月同等的巨大價值？報告指出，儘管企業在生成式 AI 上的投入巨大，但該技術已在實際應用中逐漸顯示出效果，幫助企業優化生產流程、提升客戶服務效率並在多個領域實現成本節省。
基金
【台股操盤人筆記】放眼2025年，非AI電子及傳產都有不錯機會
加權股價指數近 6 個月表現：（資料來源：Bloomberg, 截至 2024/10/16）野村腳勤觀點：● 從零組件到模組系統，散熱迎來華麗轉型過去提到散熱，印象中只是電腦中的一些零件，例如熱導板、均熱片、風扇等，無論是產品單價還是需求提升的空間都很有限，但隨著 AI 伺服器與資料中心的崛起，散熱也迎接產業升級的契機，最好的例子就是水冷式散熱比起氣冷式散熱，用到的元件 (冷板、CDU、CDM) 比過去多，單價也更高，連帶著產值後面「多了一個零」。
鉅亨新視界
【台股操盤人筆記】萬家爭鳴、百花齊放的格局即將展開
加權股價指數近 6 個月表現：（資料來源：Bloomberg, 截至 2024/10/09）野村腳勤觀點：CPO 技術台灣也有一席之地AI 時代資料量激增，在傳統電子傳輸下，AI 資料中心面臨著資料傳輸不夠快與高功耗兩大難題，而隨著共封裝光學 (CPO) 技術的成熟，光子具備傳輸速度快且低消耗的特性，完美解決傳統電子傳輸的瓶頸。
鉅亨新視界
AI全速發展！聚焦定期定額，從AI台灣開始
美國公布 9 月非農就業數據遠優於市場預期，加上聯準會預防式降息確立景氣下滑幅度有限，有助於終端消費力道回升並帶動消費電子產品消費，而資通產品是出口持續成長的關鍵，未來重要性也將持續提升，「AI 相關需求持續 + 消費性電子產品零組件需求回溫」為台灣電子出口反彈關鍵。
台股新聞
把握降息趨勢財！專家：台灣可轉債、特別股表現更勝美債
美國聯準會自 9 月宣布降息兩碼，為 4 年多來首次調降基準利率。面對未來的降息環境，許多人認為美債、全球債或將是最佳投資選擇，但事實上美元走貶因素讓事實並非如此。歷史數據顯示，台灣企業發行的可轉債和特別股表現更為出色，不僅風險較股市低，收益也優於債市，更能在降息趨勢中脫穎而出，且無匯兌風險，為投資人提供更好的報酬。
鉅亨新視界
投資日股是時候？石破茂震撼，野村日本市場最新評論
日本自民黨舉行黨內總裁選舉，原本對升息持謹慎態度、被市場視為鴿派代表的高市早苗在首輪投票中領先，帶動 9/27 日股衝高，收漲 1.68%、同時間日圓走軟，日圓相對於美元匯率一度重貶至 146.28 日圓兌 1 美元。然而，在日股收盤後第二輪 (最終) 投票結果卻出乎意外，支持日銀貨幣政策走向正常化、被市場視為鷹派代表的石破茂勝出，局勢出現大轉變，日圓聞訊逆轉早盤跌勢、急升來到 142.2 日圓兌 1 美元，日經期貨盤後交易因此暴跌，並觸發熔斷機制，跌幅一度高達 5.8%， 9/30，日經指數盤中一度跳水逾 2,000 點，收盤重挫 4.80%，收 37,919.55 點，創史上第 5 大單日跌幅。
鉅亨新視界
野村投信2024年第四季台股投資展望 AI有感！逢低布局半導體及AI供應鏈，台股偏多格局趨勢未變
美聯準會 9 月利率會議宣布降息 2 碼，步入降息循環，有利股市評價提升，以目前數據來看，非經濟衰退的信號，美國經濟軟著陸機率高，聯準會採取的預防性降息措施，對股市帶來正向訊號。野村投信表示，時序進入 2024 第四季，股市經過第三季修正後，即便台股短線漲多回檔壓力大，但量能未失控，股市震盪帶來汰弱留強的機會，評價及籌碼相對有利，長線走勢仍將緊貼基本面，選股不選市仍是目前主要的投資策略，避開有題材但尚無實質獲利貢獻股票，近期市場對 AI 相關個股因 GB 可能遞延而殺出的股票可逢低承接，另外台積電持續上修 COWOS 產能，相關供應鏈未來仍具成長空間，部分 IC 設計及 ASIC/IP 等類股因股價已大幅修正，亦出現長線買點。
基金
透過NVIDIA AI 台灣供應鏈邁向全世界 施羅德投信：量能齊發 迎來佳節行情 分批佈局不錯過好買點
台股 9/26 早盤開高走高，一片喜氣，當週在台積電、鴻海、廣達等科技龍頭股領軍下，指數繼續攻高，9/25 集中市場指數終場上漲 329.82 點，收在 22761.60 點，成功收復 8 月初股災的跳空缺口；；施羅德台灣樂活中小基金核心經理人葉獻文表示，七、八月以來，台股震盪加劇，好險上週 (9/18) 美國聯準會終於在睽違四年後降息兩碼，開啟降息循環，且近期日圓升值趨於穩定，雖然 9 月起兩週，美股仍有小幅震盪的跌幅，但那都是降息啟動前，降息後，市場更有信心軟著陸的態勢，看好風險性資產。
鉅亨新視界
【台股操盤人筆記】預防式降息為股市開綠燈
加權股價指數近 6 個月表現：（資料來源：Bloomberg, 截至 2024/09/25）野村腳勤觀點：AI 獲利模式無需質疑AI 是否賺錢始終是市場關注的焦點，以現階段最夯的 AI PC、AI 手機來說，很多人覺得換機潮雷聲大雨點小，但其實對於企業而言，每年購機需求本來就是有限的，蘋果一年大概賣 2 億隻左右的 iPhone，不會有人每年都換機，真正能帶動成長的是產品背後建立的 AI 生態系，也就是像蘋果那樣透過訂閱制提供 AI 服務，讓產品綁定服務，進而帶動獲利正向循環，這也是為何市場如此看重蘋果生態系背後商機的原因。
基金
私募股權正重塑會計行業 大舉收購會計事務所
美國愈來愈多頂尖會計師事務所落入了私募股權 (PE) 手中。當 Grant Thornton 及 Baker Tilly(分別為美國第七大和第十大會計師事務所) 將多數股權出售給 PE 時，受到媒體關注，但這些大交易只是冰山一角。過去 3 年來，PE 公司紛紛收購大大小小的公司的股份，而且這一趨勢沒有放緩的跡象。
大陸政經
現金充裕的中東企業 對中國投資額創新高
就在其他跨國公司撤退之際，財力雄厚的中東投資者正在中國投入創紀錄的資金。彭博社整理數據指出，今年中東公司在大中華區的交易額已達到創紀錄的 90 億美元，並預計未來幾季投資步伐還會加快。中東金主「錢」進中國動作頻頻，包括今年 5 月聯想將向沙烏地阿拉伯主權財富基金 Public Investment Fund 的全資附屬公司—Alat 發行 20 億美元的零息可轉換公司債（CB）。