黃仁勳
操盤手看台股：台積電的AI，黃仁勳的AI，怎麼看？
週四的台股，延續前一日的洗盤，多空呈現拉鋸，指數終場上漲 42 點，以 23053 點作收，K 線收十字。若由期貨來觀察大盤，週三的台指期開高後，先緩步走跌，隨後才出現拉升。先前提過近日行情走三角形收斂整理，直到近日才略微突破三角形上緣。通常這種情況是代表行情走多，但是不急於上漲的徵兆，故在越過前高 23386 點之前，暫於仍以緩步走高視之。
基金
【台股操盤人筆記】放眼2025年，非AI電子及傳產都有不錯機會
加權股價指數近 6 個月表現：（資料來源：Bloomberg, 截至 2024/10/16）野村腳勤觀點：● 從零組件到模組系統，散熱迎來華麗轉型過去提到散熱，印象中只是電腦中的一些零件，例如熱導板、均熱片、風扇等，無論是產品單價還是需求提升的空間都很有限，但隨著 AI 伺服器與資料中心的崛起，散熱也迎接產業升級的契機，最好的例子就是水冷式散熱比起氣冷式散熱，用到的元件 (冷板、CDU、CDM) 比過去多，單價也更高，連帶著產值後面「多了一個零」。
聯想推出多項AI新產品 黃仁勳、蘇姿丰等業界大佬站台
聯想集團 (00992-HK) 周二 (15 日) 在美國西雅圖舉辦年度科技盛會 Tech World，大會聚集了黃仁勳、蘇姿丰、祖克柏 (Mark Zuckerberg)、納德拉 (Satya Nadella)、基辛格 (Pat Gelsinger) 以及安蒙 (Cristiano Amon) 等全球頂級 AI 科技大佬，並發表聯想最新產品。
Blackwell強勁需求提振 輝達股價再衝高
輝達成功平息投資人對其最新產品延期和長期營運成長前景擔憂，該公司股價開始反彈。該股今年迄今累積上漲 11%，較 6 月創下的收盤紀錄低不到 1%，為今年標普 500 指數中表現第二好的股票。截稿前，輝達 (NVDA-US) 周一 (14 日) 早盤股價上漲 3.12%，每股暫報 139.00 美元。
鉅亨新視界
【台股操盤人筆記】萬家爭鳴、百花齊放的格局即將展開
加權股價指數近 6 個月表現：（資料來源：Bloomberg, 截至 2024/10/09）野村腳勤觀點：CPO 技術台灣也有一席之地AI 時代資料量激增，在傳統電子傳輸下，AI 資料中心面臨著資料傳輸不夠快與高功耗兩大難題，而隨著共封裝光學 (CPO) 技術的成熟，光子具備傳輸速度快且低消耗的特性，完美解決傳統電子傳輸的瓶頸。
鉅亨新視界
AI全速發展！聚焦定期定額，從AI台灣開始
美國公布 9 月非農就業數據遠優於市場預期，加上聯準會預防式降息確立景氣下滑幅度有限，有助於終端消費力道回升並帶動消費電子產品消費，而資通產品是出口持續成長的關鍵，未來重要性也將持續提升，「AI 相關需求持續 + 消費性電子產品零組件需求回溫」為台灣電子出口反彈關鍵。
美股雷達
AI教父黃仁勳將在CES 2025發表演講
有「AI 教父」之稱的輝達 (NVIDIA) 執行長黃仁勳將在 2025 年美國消費電子展發表演說。CES 2025 將於 2025 年 1 月 7 日至 10 日在拉斯維加斯舉行，將匯集世界各地最卓越聰明的人才和最具創新力的企業，展示全球最新先進技術。
鉅亨新視界
投資日股是時候？石破茂震撼，野村日本市場最新評論
日本自民黨舉行黨內總裁選舉，原本對升息持謹慎態度、被市場視為鴿派代表的高市早苗在首輪投票中領先，帶動 9/27 日股衝高，收漲 1.68%、同時間日圓走軟，日圓相對於美元匯率一度重貶至 146.28 日圓兌 1 美元。然而，在日股收盤後第二輪 (最終) 投票結果卻出乎意外，支持日銀貨幣政策走向正常化、被市場視為鷹派代表的石破茂勝出，局勢出現大轉變，日圓聞訊逆轉早盤跌勢、急升來到 142.2 日圓兌 1 美元，日經期貨盤後交易因此暴跌，並觸發熔斷機制，跌幅一度高達 5.8%， 9/30，日經指數盤中一度跳水逾 2,000 點，收盤重挫 4.80%，收 37,919.55 點，創史上第 5 大單日跌幅。
美股雷達
輝達內部人士賣股套現逾18億美元 而且還會繼續賣
《彭博》報導，AI 巨獸輝達的內部人士在今年拋售超過 18 億美元的股票，而且還可能擴大拋售行動。輝達 8 月中旬傳出推遲發貨 Blackwell 晶片的消息，令投資人備感危機，此外，科技企業在人工智慧方面的高投入能維持多久也讓市場擔心。儘管執行長黃仁勳近期受訪時強調，Blackwell 晶片正全力生產，市場需求非常瘋狂，但今年賣股規模最大的內部人士就是黃仁勳。
美股雷達
黃仁勳稱Blackwell需求瘋狂 輝達盤後股價續攀升
輝達執行長黃仁勳週三 (2 日) 接受外媒訪問透露，最新的 AI 晶片 Blackwell 已經全面投產，而且市場需求非常瘋狂。輝達 (NVDA-US) 週三收漲近 1.6%，此利多消息傳出後，該股持續攀升。摩根士丹利 (MS-US) 上週就出具報告稱，輝達 Blackwell 晶片已經開始量產，預計今年第四季有望創造 100 億美元營收。
鉅亨新視界
野村投信2024年第四季台股投資展望 AI有感！逢低布局半導體及AI供應鏈，台股偏多格局趨勢未變
美聯準會 9 月利率會議宣布降息 2 碼，步入降息循環，有利股市評價提升，以目前數據來看，非經濟衰退的信號，美國經濟軟著陸機率高，聯準會採取的預防性降息措施，對股市帶來正向訊號。野村投信表示，時序進入 2024 第四季，股市經過第三季修正後，即便台股短線漲多回檔壓力大，但量能未失控，股市震盪帶來汰弱留強的機會，評價及籌碼相對有利，長線走勢仍將緊貼基本面，選股不選市仍是目前主要的投資策略，避開有題材但尚無實質獲利貢獻股票，近期市場對 AI 相關個股因 GB 可能遞延而殺出的股票可逢低承接，另外台積電持續上修 COWOS 產能，相關供應鏈未來仍具成長空間，部分 IC 設計及 ASIC/IP 等類股因股價已大幅修正，亦出現長線買點。
美股雷達
AI霸主輝達尾盤急拉翻紅 月線收高超12%
傳出北京打壓人工智慧 (AI) 霸主輝達，要求陸企不要買輝達 H20 晶片，轉向華為等其他本土晶片公司下單，輝達 CEO 黃仁勳週一 (30 日) 表示：「正盡力為中國客戶提供服務，並遵守美國政府控制出口的要求。」輝達 (NVDA-US) 週一開盤後走低，但隨著尾盤傳出，美國公告放寬人工智能(AI) 晶片向中東資料中心的出貨，輝達急速拉升，迅速收斂跌幅，翻紅收漲 0.03% 至每股 121.44 美元。
基金
透過NVIDIA AI 台灣供應鏈邁向全世界 施羅德投信：量能齊發 迎來佳節行情 分批佈局不錯過好買點
台股 9/26 早盤開高走高，一片喜氣，當週在台積電、鴻海、廣達等科技龍頭股領軍下，指數繼續攻高，9/25 集中市場指數終場上漲 329.82 點，收在 22761.60 點，成功收復 8 月初股災的跳空缺口；；施羅德台灣樂活中小基金核心經理人葉獻文表示，七、八月以來，台股震盪加劇，好險上週 (9/18) 美國聯準會終於在睽違四年後降息兩碼，開啟降息循環，且近期日圓升值趨於穩定，雖然 9 月起兩週，美股仍有小幅震盪的跌幅，但那都是降息啟動前，降息後，市場更有信心軟著陸的態勢，看好風險性資產。
美股雷達
輝達重返3兆美元俱樂部 黃仁勳財富增超20億美元
由於人工智慧需求的正面情緒繼續推動晶片股上漲，輝達週四 (26 日) 市值重返 3 兆美元大關。美光週三盤後公布財報與財測亮眼，為半導體產業增添了積極前景，理由是強勁的人工智慧 (AI) 需求所驅動，美光的資料中心 DRAM 產品和業界領先 HBM 需求大增。
鉅亨新視界
【台股操盤人筆記】預防式降息為股市開綠燈
加權股價指數近 6 個月表現：（資料來源：Bloomberg, 截至 2024/09/25）野村腳勤觀點：AI 獲利模式無需質疑AI 是否賺錢始終是市場關注的焦點，以現階段最夯的 AI PC、AI 手機來說，很多人覺得換機潮雷聲大雨點小，但其實對於企業而言，每年購機需求本來就是有限的，蘋果一年大概賣 2 億隻左右的 iPhone，不會有人每年都換機，真正能帶動成長的是產品背後建立的 AI 生態系，也就是像蘋果那樣透過訂閱制提供 AI 服務，讓產品綁定服務，進而帶動獲利正向循環，這也是為何市場如此看重蘋果生態系背後商機的原因。
美股雷達
連三紅！這就是本週輝達股價飆漲的原因
瑞穗分析師週三 (25 日) 在一份報告中表示，輝達 (NVDA-US) 股價飆升，使其市值增加 130 億美元，這是因為執行長黃仁勳已完成售股行動，加上貝恩諮詢的報告。據該公司稱，此次上漲是在有報導稱執行長黃仁勳已完成出售其股票後發生的，這標誌著他今年 3 月啟動的出售計畫已經完成。
台股新聞
〈焦點股〉黃仁勳完成售股輝達勁揚 廣達率AI股同歡
輝達 (NVDA-US) 執行長黃仁勳完成股票出售，根據預先安排的計畫，已套現超過 7 億美元，激勵輝達昨 (24) 日漲 4%，廣達 (2382-TW) 今 (25) 日漲逾半根停板一同歡慶，其他 AI 族群也同樣紅通通。 廣達早盤以 263 元跳空開高，盤中最高漲至 271.5 元，漲逾半根停板，截至上午 9 點 10 分，股價暫報 2695 元，漲幅 5.07%，站回 5 日線及月線，開盤約 10 分鐘，成交爆量超過 1 萬張。
美股雷達
輝達CEO黃仁勳已完成售股行動 套現7億美元
根據週二 (24 日) 提交給監管機構的文件，AI 霸主輝達 (NVDA-US) 執行長黃仁勳已完成售股行動，根據預先安排的計畫，已套現超過 7 億美元。在 3 月中旬，向美國證券交易委員會提交的文件中披露，黃仁勳計劃在 2025 年 3 月 31 日之前出售最多 600 萬股股票，而根據最新一份新文件，黃仁勳在 9 月 12 日提前近六個月就完成出售計畫。
鉅亨新視界
台股中長多格局不變！AI錢景重返後勢威力再升級，伺機定期定額布局台股主動型基金
FOMC 會議決議降息 2 碼，加上市場對美國經濟前景看法轉趨分歧，AI 帶給市場的激情減弱，在量能受壓抑下，加權指數在半年線附近震盪。野村投信表示，美國年底大選前市場仍呈現觀望態度，但考量降息仍有助於資金活水，預期後續資金往非美市場流動將帶動台灣股市今年底至 2025 年上漲契機，投資人應保持信心，把握震盪時點布局，目前來看 AI 還只是初升段，隨著基礎建設持續投資，以及終端產品陸續推出，我們持續看好 AI 未來數年的主升段行情。
美股雷達
輝達不再是今年標普漲幅最大的個股
美國最大的電力生產商和零售能源供應商 Vistra (VST-US) 今年迄今漲幅超越 AI 王者輝達 (NVDA-US) ，對 Vistra 來說，這是一項令人印象深刻的壯舉。除了半導體股票之外，投資人還找到了利用人工智慧趨勢的另一種主要方式，這導致今年標準普爾 500 指數表現最佳企業發生變化。