債券
基金
投資基金一直是許多人達成財務目標的重要工具，然而不同的年齡層與生活階段的需求與風險承受度有很大差異。年輕人、有家庭的人以及逼近退休的人，他們的財務目標、風險容忍度和時間框架各不相同，因此在基金配置上也略為不同。那麼，對於老中青三大族群，到底該如何開始他們的第一筆基金投資？1. 成長型基金適合時間多的年輕族群對於距離退休還有很長一段路的年輕族群來說，「時間」與「高風險承受度」是他們最具優勢的資源，如何有計劃地進行「定期定額」長期投入市場，充分發揮複利的效益是資金能否累積成龐大財富的關鍵。
一手情報
東京股市 10 月 27 日開盤後狂漲逾 800 點，日經 225 指數史上首次突破 5 萬點大關，寫下新紀錄，涵蓋範圍最廣的東證指數也同創歷史新高。根據彭博資料，截至 10 月 26 日，2025 年累計外資買超日股金額已超過 5 兆日圓，僅 10 月 17 日當週就達 7,526 億日圓，顯示國際資金持續看好日本市場。
一手情報
全球經濟正邁入由高利率周期轉向資金再配置的新階段，美國經濟呈現「通膨趨緩、成長放慢、製造收縮」的複雜局面。勞工統計局基準調整顯示，上半年非農就業恐遭高估逾 90 萬人，暗示勞動市場降溫快於預期。在此背景下，美國政府暫時關門導致官方數據延宕，聯準會在十月底決策前更僅能倚賴民間調查與金融條件指標，使政策路徑不確定性升高。
美股雷達
《Marketwatch》報導，在全球央行持續寬鬆的政策浪潮下，市場資金充裕推動資產價格上漲，美銀投資策略師 Michael Hartnett 警告，全球市場正處於「繁榮、泡沫與貨幣貶值」交織的時代。根據統計，2008 年金融危機爆發後的兩年間，全球央行合計降息 313 次；而在過去兩年中，又進行了 312 次降息，且主要央行預料將於下週再度降息。
美股雷達
根據 Alpine Macro 最新投資調查，投資人對全球市場的情緒在 10 月明顯轉向風險偏好 (risk-on) 模式，受訪者普遍看好股票與大宗商品，同時拋售債券。該公司首席量化策略師 Henry Wu 表示，受訪投資人「進一步加碼原本已偏高的股票部位」，淨部位比例從上月的 30% 升至 34%。
基金
如果你最近打開新聞，會發現世界像是同時在玩大富翁和踩地雷。美國總統川普一會兒在中東調停和平，一會兒又對中國加徵關稅，還有雲端服務大當機、白銀價格創新高、國際資金加速撤離中國地產…… 短短兩週，全球經濟與地緣政治就像坐上雲霄飛車，每一次轉彎都讓投資人心跳加速。
一手情報
關稅及緊縮貨幣政策對美國經濟影響逐漸顯現，就業市場開始降溫，預期聯準會在 9 月會議降息 1 碼後，後續仍有降息空間。在降息趨勢明確下，哪類債券可望突圍？聯博投信固定收益資深投資策略師江常維表示，過往非投資等級債券在聯準會開始降息後，各投資期間表現出色；加上短率與基準利率連動性較高，且目前處於相對高檔，投資人可把握收益與資本利得機會，依照自身屬性適當布局短天期非投等債。
基金
多數人談到基金時，第一個想到的都是「主動式投資」──請專業經理人幫你操盤，尋找能打敗大盤的機會。而提到「被動投資」，則直覺認為那就是 ETF 的天下，跟著指數走就好。但事實上，被動式投資並不是 ETF 的專利，許多基金同樣提供被動布局的選擇。
基金
近期美中貿易戰再度升溫，全球金融市場再現震盪陰霾。國際資金在避險與收益間尋求平衡，投資焦點轉向兼具穩健體質與收益潛力的「金融債」。從台積電、挪威主權基金等專業投資人紛紛加碼金融債，甚至台股大戶也超愛買金融債 ETF。富蘭克林華美投信將募集發行 FT 金融債 10+（00986B），為投資人開啟升級版金融債收益新選擇。
基金
PIMCO 全球經濟顧問暨前聯準會副主席 Richard Clarida 博士發布觀點，聯準會（Fed）在 9 月下調政策利率，支撐經濟與就業，以平衡其「物價穩定」與「最大就業」的雙重目標。然而美國通膨率仍高於 Fed 目標，且相較於其他主要經濟體仍偏高。
台股新聞
「台灣週」系列活動重頭戲—「亞洲資本市場高峰論壇」今 (16) 日盛大舉行。本論壇由臺灣證券交易所、證券櫃檯買賣中心、臺灣期貨交易所、臺灣集中保管結算所以及投信投顧公會共同協辦，藉由國際論壇交流，創造合作契機，吸引國際交易所、機構投資人與金融業者超過 150 位嘉賓參與盛會。
ETF
美國聯準會（Fed）重新啟動降息循環，如何卡位債市成為最新課題。台灣「護國神山」台積電最新年報揭露重押金融債券，全球最大主權基金─挪威主權基金前十大持債也全數鎖定金融龍頭債券，從台灣到挪威的護國神山財報來看，均顯示「金融債」是降息首選標的。富蘭克林華美投信 10 月 20 日最新推出的升級版金融債 ETF 「FT 金融債 10+」（00986B），正是這波降息行情中結合收益率、穩健性與全球龍頭信評力的全新選擇。
基金
2025 年 10 月 4 日，「高市早苗」在自民黨選舉中意外勝出，成為日本首位女性首相，正式開啟「高市行情」。她所主打的「新經濟政策」，強調「擴張性財政支出」與「戰略性產業投資」，激勵日本股市飆升，日圓則大幅走貶。這樣的政策將對日本經濟結構帶來哪些投資機會？1. 高市政策主軸：延續安倍經濟學，科技與國防加速成長從高市早苗的政策方向來看，她延續「安倍三支箭」策略不變：大規模貨幣寬鬆、積極財政政策與成長策略與結構改革。
一手情報
OpenAI 宣布入股 AMD 並展開 AI 基礎設施合作，激勵市場對 AI 需求的樂觀情緒延續，上周 (10/9) 加權指數創歷史新高並站上 27,300 點。台股由台積電領軍的半導體族群強勢表現，AI 伺服器相關產業鏈持續受惠。不過，美股因甲骨文雲業務表現不如預期，導致大型科技與消費股承壓，一度拖累四大指數同步下跌。
ETF
ETF 市場再添新兵，由富邦投信發行的 00982D、00983D、009809 今 (14) 日正式掛牌上市，其中，00982D、00983D 是市場首檔於證交所掛牌的主動債 ETF，富邦投信董事長黃昭棠指出，00982D 最大特色在於靈活運用「雙率避險」策略，兩檔 ETF 透過動態調整利率與信用曝險，有效降低波動風險。
基金
就在雙十連假前夕，美股在多頭氣勢穩健推升下，表現一度近乎完美，未料上週五市場驟然重挫，標普 500 指數大跌 2.7%、那斯達克下挫 3.6%，費城半導體指數更重挫 6.3%。導火線來自中國宣布對稀土出口實施進一步限制，引發美國總統川普強烈不滿，隨即對中國商品祭出高達 100% 的新關稅，並提出新的出口管制作為反制。
基金
日本自民黨總裁選舉於 10 月 4 日落幕，前經濟安全保障擔當大臣高市早苗勝出，預料將成為日本首位女性首相。高市在五位候選人中以最寬鬆的財政與貨幣政策立場受到市場矚目，被視為「安倍經濟學」的延續者，其勝選引發市場強烈反應，形成所謂的「高市交易」。
基金
中國稀土禁令為全球供應鏈引爆震撼彈，提升資產避險需求。美國就業數據疲軟，9 月 ADP 就業報告爆冷，促使市場看高聯準會 10 月底持續降息的預期，確立美國降息循環，大幅提升債市投資價值。現階段應秉持全球化與多元化原則，聚焦基本面佳、殖利率高的三大債券：金融債、新興債及可轉債投資人可透過複合型債券基金，靈活調整佈局以參與債市成長。
基金
許多人偏好「有配息」的商品，因為每年帳戶裡會有現金流入，感覺安心又踏實。但實際上，配息並不等於額外獲利，它背後涉及不同的稅務規則。如果沒有釐清配息來源以及商品的課稅方式，很可能會低估稅負成本，甚至影響長期報酬。那麼，配息究竟有哪些課稅眉角？ETF 與累積型基金的差異，又會在長期累積資產上造成多大的影響呢？1. 配息來源與課稅差異配息不一定要繳稅，關鍵在於來源。
基金
每次股市大跌，總會看到一堆人心驚膽跳，先躲遠遠的。但等到市場真的穩了、漲了一大段，又忍不住開始懷疑：「現在還能進嗎？會不會又套在高點？」於是猶豫、等待、再猶豫… 就這樣，一波波行情擦身而過，這個「等跌不敢進、漲回又不敢進」的輪迴，幾乎是所有散戶的日常寫照。