美光
美股雷達
《CNBC》報導，美股半導體類股週五(9日)盤中驚現異常期權大單！儘管半導體族群近期走勢熱絡，但衍生性商品市場卻壟罩濃厚的避險與看空陰霾。記憶體大廠美光與 AI 晶片龍頭輝達接連出現數千萬美元級別的「看跌期權」(Put Option)買單，引發華爾街交易員的高度戒備，市場擔憂半導體板塊短線恐面臨轉折或回檔壓力。
美股雷達
《巴隆周刊》報導，美光科技(Micron Technology)(MU-US)股價周五(9日)收盤下跌。這家記憶體晶片製造商股價近期大致呈現區間震盪，持續受到市場對人工智慧投資熱潮的整體看法所影響。美光周五下跌0.6%，收在1,029美元。周四股價則重挫4.8%，主要因《金融時報》報導，OpenAI的年化經常性營收比先前透露數字少了200億美元。
美股雷達
《TheStreet》報導，美光科技(Micron Technology)(MU-US)投資人今年已經獲得相當可觀報酬。如今更棘手問題是，AI是否已從根本上改變這家公司的業務，使這波漲勢不再只是熟悉的記憶體景氣循環又一次走向高峰。這是個非常龐大的問題。
美股雷達
《Benzinga》報導，三星電子(Samsung Electronics)公布的季營業利益，竟高於輝達(NVDA-US)。然而，原本應該因這項消息而上漲的記憶體類股，股價卻不升反跌，而且走勢一致。美光(MU-US)股價週四(8日)下跌4.8%。
台股新聞
台積電周四(8日)公告9月營收5118.57億元，創歷史次高，第三季營收1.49兆元，同步寫新猷；長榮周四召開法說會，總經理吳光輝表示，旺季尚未結束，美國線旺到明年春節前；財政部周四公布9月進出口統計，連續35個月呈現正成長，以下為本周大事回顧： 台積電9月營收5118.57億元寫單月次高 Q3登1.49兆元同締新猷飛越財測高標 晶圓代工龍頭台積電(2330-TW)周四(8日)公告9月營收5118.57億元，月減0.6%、年增54.6%，連續2個月衝破5000億元大關，創歷史次高，第三季營收1兆4942.44億元，創單季新高，超越財測高標水準，季增17.62%、年增50.94%；累計前9月營收約3兆8987.27億元，年增41.1%。
美股雷達
《Investopedia》報導，今年最熱門的AI交易之一，周四(8日)遭遇打擊。記憶體與資料儲存類股走跌，此前三星電子(Samsung Electronics)公布的初步財測低於市場預期。全球最大記憶體晶片製造商三星表示，預計第三季營收約為195兆韓元(1,450.6億美元)，營業利益約107.4兆韓元(798.9億美元)。
美股雷達
Meta(META-US)旗下個人AI助理Muse迅速竄紅，讓AI代理市場的領先地位再度易主。不過，華爾街投資人士認為，與其押注哪家公司最終勝出，晶片與基礎建設仍是參與這場競賽更直接的方式：無論誰領先，AI代理普及都將帶動運算、記憶體與能源需求。
美股雷達
一名分析師主張，投資人並未充分理解美光科技(MU-US)的成長潛力及其股票應有的估值，預測美光應可漲到目前水準的三倍高。D.A. Davidson分析師Gil Luria認為，投資人尚未充分反映美光未來三到五年的預期成長軌跡。他表示，美光目前極低的估值倍數，同樣未能反映該公司的真正價值。
美股雷達
美股第三季財報即將登場，高盛估標普500成分股獲利將年增約27%、營收增12%，若兌現將是連三季獲利增速超過25%。法興美國股票首席策略師Manish Kabra則指出，除金融危機後復甦階段外，美股歷史上少見如此連續高成長。美債10年期殖利率近期升破5%、長端融資成本處二十多年高位，但標普與那指仍創高，主因在AI基礎建設把企業利潤頂高。
台股盤勢
台股盤前要聞 1.美光(MU-US)台灣罷工案持續延燒，美光MTTW工會7日宣布，經過6天投票與開票作業，工會已正式取得罷工及設置罷工糾察線的權利。由於台灣是美光製造的最大基地，此次台灣員工罷工也讓美光在美國、新加坡、日本與印度員工高度關注。
美股雷達
SK海力士(000660-KR)(SKHY-US)美國存託憑證(ADR)周三(7日)迎來閉鎖期屆滿，公司、關係企業與管理階層的持股出售限制解除。在市場質疑記憶體熱潮能延續多久之際，潛在賣壓也讓ADR高額溢價面臨考驗。據《彭博》報導，目前沒有跡象顯示SK海力士計劃仿效近期部分亞洲AI企業增發股票，但其ADR周一已創三周來最大跌幅。
台股新聞
美光(MU-US)台灣罷工案持續延燒，美光MTTW工會今(7)日宣布，經過6天投票與開票作業，工會已正式取得罷工及設置罷工糾察線的權利。由於台灣是美光製造的最大基地，此次台灣員工罷工也讓美光在美國、新加坡、日本與印度員工高度關注。工會表示，此次罷工投票的領票名冊共2,258人，投票2,012人，其中1,994票同意、14票不同意、4張廢票，投票率89.1%，同意票占全體會員88.3%，占實際投票人數約99.1%。
美股雷達
美光科技(MU-US) 的 AI 熱潮，可能正帶來記憶體晶片業者少見的優勢：龐大且愈來愈可預測的現金流。摩根大通預估，美光從 2027 會計年度第二季至第四季，累計自由現金流將超過 1,000 億美元，讓這檔 AI 記憶體概念股，進一步增添回饋股東的潛在題材。
美股雷達
標普500指數周二(6日)觸及歷史新高，但綜觀市值至少1兆美元的13家公司今年迄今股價表現，只有四家表現優於大盤，使市場對這波漲勢由大型股領軍的漲勢感到憂心。擠進「1兆美元俱樂部」的13家公司當中，美光(MU-US)與超微(AMD-US)表現最為突出，在人工智慧(AI)晶片需求帶動下，今年來分別大漲近275%及逾200%。
美股雷達
美光(MU-US)將支付6億美元，與記憶體技術公司Netlist(NLST-US)就記憶體晶片專利爭議達成和解，並取得涵蓋高頻寬記憶體(HBM)技術的專利組合授權，期限為五年。《路透》報導，Netlist周二(6日)發布聲明表示，美光將每季支付3,000萬美元，五年合計6億美元。
美股雷達
美光科技(MU-US)宣布成功展示512GB DDR5 RDIMM伺服器記憶體模組, 傳輸速率最高達9200 MT/s, 並透過先進DRAM封裝技術大幅提高單條記憶體容量與能源效率。美光表示, 這款模組可協助資料中心因應人工智慧(AI)、資料分析、記憶體資料庫及高效能運算等工作負載快速增加的需求。
美股雷達
根據摩根士丹利(下稱大摩)最新半導體研報，DRAM與HBM短缺並非短期擾動，而是AI算力擴張速度快於記憶體供給的結構性矛盾。先進大模型規模約每6個月倍增，主要模型上下文窗口年增5至6倍，推理並發與KV快取需求同步爆發，但DRAM新廠建置需時數年，供給彈性低，短缺可延續數年。
美股雷達
市場普遍預判，三星、SK海力士、美光及長鑫存儲集體擴產將導致2027年記憶體過剩、價格崩盤，但美光最新第四財季業績的炸裂數據直接推翻這一慣性認知，本輪記憶體上行周期比想象中更猛、更持久，2027年大概率維持供不應求。美光在第四財季營收542億美元，季增31%，淨利潤高達384億美元，毛利率飆至87%，本財季指引營收615億美元，毛利率維持86%超高水平。
台股新聞
美光台灣董事長盧東暉周四(2日)宣布，將在加碼投資台灣，進一步擴充HBM相關產能；國發會周二(29日)發布8月景氣概況，燈號連9紅；金像電周二(29日)宣布，發行私募現增股約1856張，總金額15.89億元，亞馬遜也參與此次私募案，以下為本周大事回顧： 〈美光加碼台灣〉美光台灣四大基地同步擴產 台中HBM先進封裝二廠本月啟用 美光(MU-US)台灣董事長盧東暉周四(1日)表示，受惠AI帶動記憶體需求持續強勁，美光正加快全球擴產腳步，台灣桃園、台中、銅鑼及台南四大製造基地全面擴建與裝機，其中，台中新增的HBM先進封裝二廠預計10月中正式啟用，進一步擴充HBM相關產能。
美股雷達
《Yahoo Finance》報導，美光(Micron)(MU-US)在AI熱潮中獲益豐厚，其記憶體與儲存晶片是資料中心的重要零組件，支撐從OpenAI的ChatGPT到Anthropic的Claude等各類AI服務，也因此帶動公司營收與股價大幅飆升。