美股科技股回暖，AI熱潮與地緣政治影響市場動向

人工智慧領域的動態引發市場關注，尤其是Anthropic與美國國防部之間的緊張關係似乎出現緩和跡象。執行長阿莫戴計劃前往白宮會見幕僚長威爾斯，這可能為雙方合作鋪路，特別是Anthropic的新一代AI模型「Mythos」在網路安全防禦上的潛力受到重視[1]。同時，受AI熱潮推動，美股科技股表現強勁，尤其那斯達克指數累計漲幅達15.9%。輝達、蘋果與微軟等科技巨頭在市值中占比超過五成，顯示科技股仍具增長潛力，後續財報將進一步提升市場獲利期待[2]。然而，公用事業類股因美國公債殖利率上升而表現轉弱，資金流向短期內更傾向於成長性較高的科技股，顯示市場對於AI驅動的科技股仍持樂觀態度。

美鋁 (Alcoa) 正計畫將其位於紐約州的停用鋁冶煉廠出售給比特幣礦業公司 NYDIG，這一資產轉型反映出傳統工業向新興科技產業的趨勢，尤其是在數位基礎設施需求激增的背景下[3]。此外，美國總統川普宣稱伊朗已同意無限期暫停核計畫，市場對此反應積極，導致國際油價及天然氣價格下跌，布蘭特原油價格跌破每桶90美元，顯示出市場對能源供應恢復的期待[4]。不過，荷姆茲海峽的通行情況仍需密切關注，因為伊朗對美方的海上封鎖發出警告，未來的能源市場動向仍充滿不確定性。

在伊朗宣布荷姆茲海峽全面開放後，美國總統川普表示雙方接近達成協議，然而伊朗官方警告若美方持續封鎖，仍可能再次關閉該海峽，顯示局勢不穩定[5]。此舉引發全球金融市場重定價，油氣價格大幅回落，布蘭特原油一度跌破90美元，美元指數下滑約0.5%，避險需求減少，資金流向風險資產[6]。市場對美國聯準會（Fed）降息的看法也隨之改變，投資者押注年底可能重啟降息循環，儘管Fed官員對前景仍持謹慎態度[7]。同時，以色列宣布基本解除戰時限制，顯示地區緊張局勢有所緩解，這對市場情緒形成正面影響[8]。然而，荷姆茲海峽的通行情況仍取決於安全與政治條件，未來局勢仍充滿變數，市場需持續關注相關動態。