【IronFX】匯市分析

宏觀縱覽

美聯儲偏強硬聲明推動美元大漲  美聯儲宣布結束第三輪量寬，符合市場的普遍預測，同時表達了對美國經濟穩定復甦的信心。在為期兩天的會後聲明中，美聯儲刪除勞動力市場疲軟"顯著"的字眼，似乎開始對經濟前景更具信心。不過，委員會保留了利率在本月結束資產購買計劃後，仍將在"相當長一段時間"接近零的措辭。他們強調，如果預測通脹繼續低於美聯儲2%的目標，尤其會堅持這一政策。另一方面，委員會提出，如果未來的經濟數據更快地接近美聯儲的就業和通脹目標，那麼聯邦基金利率的目標範圍上調可能比目前的預期要快。

聯邦公開市場委員會（FOMC）的聲明推動美元兌所有主要貨幣對走強，美元指數升至四周高位。我相信美元可能結束盤整，在利好的聲明之後，加上美國的經濟相對強勁，且貨幣政策仍然存在利好分化等因素支持下，美元將重現輝煌漲勢。

美元兌紐元漲幅最大，新西蘭儲備銀行維持官方利率在3.5%不變，拖累紐元大跌。央行指出在考慮任何調整之前會維持克制。在決定隨附的聲明中，行長惠勒刪除"我們認為可能有必要進一步收緊政策"的措辭，但並未透漏央行何時會再次考慮加息。這使得市場對下一次加息的預期推遲到明年年底。新西蘭儲備銀行行長重申，紐元高企仍然"不合理及不可持續"。有鑑於此，我認為新西蘭儲備銀行的"克制"取態將拖累紐元，尤其是兌美元的表現。

今天的經濟指標：德國10月份的CPI初值預計從9月份的年同比增長0.8%加速至0.9%。和往常一樣，當薩克森率先在全國的CPI之前公佈指數時，將成為市場的焦點。市場一致預測通脹率上升，將為歐元帶來部分支持。此外，德國還將公佈10月份的失業率。歐元區10月份的消費者信心終值估計會和9月份維持不變。

英國公佈10月份的全國樓價指數。

美國公佈第3季度的GDP第一次估計，預期經季節調整後的季度環比增長3.0%，低於第二季度經季節調整後的環比增長4.6%。美聯儲偏好的通脹指標核心個人消費指數第1次估計值料將從美聯儲2%的目標水平下滑。增長放緩可能被燃油價格下跌所抵消，美國仍可維持正增長，但速度有所放緩。另一方面，通脹率放緩將令美國的複蘇存憂。此外，截至10月25日止週內的首次失業救濟申請也將公佈。

新西蘭公佈9月份的建築許可，預計數據上漲，扭轉上個月的停滯走勢。

發言人方面：美聯儲主席耶倫發表演講，但預計不會回答任何問題，歐洲央行的Luis Maria Linde委員也將發表講話。

美聯儲結束量寬致歐元/美元大跌
 
歐元/美元 週三大跌，原因是美聯儲結束債券購買計劃，並表示美國的勞動力市場出現重大改善。價格在1.2765 (R1)附近受阻後大跌，4小時圖的低點下移。價格今天在歐洲早段略高於支持位1.2600 (S1)。因此，我堅持認為價格將恢復之前的跌勢，從1.2500 (S2)啟動的複蘇可能在1.2840 (R2)的關口附近終結，即5月8日-10月3日下跌趨勢23.6%的回撤線下方。等待跌破1.2600 (S1)的關口，重新證實跌勢。如果突破，可再次鎖定心理區間1.2500 (S2)，與2012年7月-2014年5月主要的上漲趨勢76.4%的回撤線重疊。
支援位：1.2600 (S1)、1.2500 (S2)、1.2465 (S3)
阻力位：1.2765 (R1)、1.2840 (R2)、1.2900 (R3)

歐元/日元回撤

歐元/日元 昨天在137.85 (R1)的阻力位附近受阻，之後回撤。由於價格仍然高於50和200週期移動均線，我認為短期走勢上升。如果堅定攻克137.85 (R1)，可能預示著進一步的上漲。突破此關口，可以鎖定下一道阻力位138.80 (R2)。然而，考慮短期動力指標，在多頭重新掌控之前，不排除進一步的回撤。 RSI觸及70後回落，MACD見頂並跌破虛線。
支援位：137.00 (S1)、136.20 (S2)、135.20 (S3)
阻力位：137.85 (R1)、138.80 (R2)、139.20 (R3)

紐元/美元觸及0.7975後大跌
 
紐元/美元同樣受美聯儲的樂觀基調影響急跌。價格在0.7975 (R2) 的水平受阻，接近200週期移動均線。今天在歐洲早盤，價格觸及0.7785 (S1)的支持位，如果堅定突破，可以再次鎖定0.7710 (S2)的關鍵水平，即10月6日的低點和9月29日的低點。短期動力指標均證實如此。 RSI走低，似乎即將下穿30，而MACD落在零線和信號線下方，預示跌勢加劇。日線圖顯示，14天RSI在50附近受阻後下跌，而MACD已經為負，即將下穿虛線。考慮這些動力指標的信號，加上價格仍然低於50和200週期移動均線，我認為走勢向下。然而，在確定整體的跌勢之前，等待價格跌破0.7680 (S3)，即2013年6月份的低點。
支援位：0.7785 (S1)、0.7710 (S2)、0.7680 (S3)
阻力位：0.7875 (R1)、0.7975 (R2)、0.8035 (R3)

黃金跌破1222
 
黃金同樣受FOMC的決定影響大幅下滑。價格跌破支持位（變成阻力位）1222 (R1)，但在1205 (S1)上方獲得支撐。跌破1222 (R1)令前景再次轉淡，如果空方帶動價格繼續下破1205 (S1)，我認為可能進一步下滑，再次鎖定關鍵的支持區間1180/83，即2014年10月6日的低點和2013年6月及12月的低點。 RSI回到超賣並下跌，而MACD已經為負，並下穿信號線。這證實昨天的走勢利空，短期內可能進一步下滑。
支援位：1205 (S1)、1183 (S2)、1180 (S3)
阻力位：1222 (R1)、1235 (R2)、1255 (R3)

WTI輕微走高
 
WTI週三繼續走高，但仍然低於83.50 (R1)的阻力位。我仍然維持中立並重申，需要突破83.50 (R1)才可證實短期前景轉趨正面。另一方面，在確定跌勢之前，需要等待跌破79.40 (S2)。短期動力指標和價格走勢之前出現正背離，也證實我的中立取態。但整體而言，雖然我認為趨勢下行，但14天RSI退出超賣並上漲，而MACD雖然低於零，但已經上穿虛線。動力指標增加我維持觀望的理由，至少目前如此。
支援位：80.00 (S1)、79.40 (S2)、79.00 (S3)
阻力位：83.50 (R1)、85.00 (R2)、86.30 (R3)