漲停再起!洗過的更乾淨!!、華通⊕、順達⊕、鈦昇⊕、【兆赫第2☆進擊的巨人】請跟上

一、盤勢與關鍵轉折

1. 台股今日呈現「開高震盪走高」強勢格局，盤中一度大漲近 1100 點，OTC 指數同步飆升逾 4%，顯示市場信心快速回溫。
2. 主因來自市場對美伊衝突降溫預期升高，資金風險偏好明顯回升，帶動權值股與中小型股同步噴出。
3. 此波上漲具「化解破底危機＋形成短線轉折低點」意義，技術面與籌碼面同步轉強。

二、國際變數：美伊局勢為最大關鍵

1. 市場聚焦美伊談判進展，預期短期內（1～2 個月）有機會達成停火共識，甚至 4 月初出現結果。
2. 若戰事降溫：
   • 能源價格回穩
   • 全球金融市場風險下降
   • 外資回流新興市場（台股受惠）
3. 政治面觀察：美國選舉壓力提升，推動談判進程加速，戰略上「降溫機率高於升溫」。

三、資金面：外資回補確認反轉訊號

1. 3 月外資累計賣超逾 8000 億元，市場過度恐慌。
2. 今日外資轉為買超 363 億元，自營商同步回補，為重要籌碼轉折訊號。
3. 過往經驗顯示：
   → 外資「賣過頭」後回補，往往成為波段主升段起點。

四、基本面核心：AI 仍為最大多頭引擎

1. 外銷訂單與出口數據強勁：
   • 前 2 月外銷訂單年增 41.3%
   • 3 月出口年增預估 29%～35%
2. 主計總處大幅上修 GDP 至 7.71%，反映 AI 驅動經濟成長。
3. 全球 AI 資本支出年增上看 70%，台灣為最大受益供應鏈。
4. 結論：
   → 即使有地緣政治干擾，「AI 成長趨勢未受動搖」。

五、主流產業輪動方向（盤面訊號明確）

1. CPO／光通訊：受高速傳輸（800G→1.6T→3.2T）升級帶動，需求爆發。
2. 先進封裝（CoWoS）與設備：受 AI 晶片產能擴張帶動，設備股進入長多循環。
3. ABF 載板／PCB／CCL：高階運算需求推升材料與板廠成長動能。
4. AI 伺服器相關（電源／交換器／連接器）：資料中心升級持續受惠。
5. 低軌衛星（LEO）：隨全球通訊需求成長，進入產業收割期。

>> 重點：資金高度集中於「AI 基礎建設＋高速運算供應鏈」。

六、產業個別趨勢補充

1. 晶圓代工：先進製程（3 奈米以下）供不應求，產能吃緊成常態。
2. CPO 發展：博通推出 102.4T 交換器，代表光電整合進入實質放量階段。
3. 設備股：台積電資本支出創新高（520～560 億美元），帶動設備訂單爆發。
4. 記憶體：短線受降評壓抑，但 HBM 需求強勁，長線供不應求延續至 2030 年。

七、後市展望與操作策略

1. 指數觀點：
   • 短線已出現轉折低點
   • 第二季有機會挑戰歷史新高
   • 年底上看 40K 具想像空間
2. 操作策略：
   • 拉回即買點（非追高）
   • 聚焦主流產業（AI＋高階製程＋高速傳輸）
   • 避開短線雜音（如記憶體評等干擾）
3. 核心心法：
   →「選對產業 ＞ 選對時機 ＞ 分批布局」

總結

目前台股已從「地緣政治恐慌」轉向「AI 基本面主導」，隨著外資回補與國際局勢緩和，市場正重新回到多頭軌道；在資金、基本面與產業趨勢三方共振下，台股中期偏多格局明確，主升段行情可望逐步展開。

有本事! 就是事先講
今日如預期大漲上來
漲停再起! 洗過的更乾淨!!
華通⊕、順達⊕、鈦昇⊕
【兆赫第 2☆進擊的巨人】請跟上
真心邀請所有的粉絲們共襄盛舉
想加入的朋友歡迎填寫表單立馬跟上

https://forms.gle/js6tNVWRhrPDzSY28

工商時報績效競賽 13 冠王、卓越績效傲視同業、專業實力有目共賭！
更多第一手訊息、以及飆股機會→請加入大師兄飆股鑫天地的大家族
LINE@連結網址：https://line.me/R/ti/p/%40gold99
Telegram 連結網址：https://t.me/gold0999
YT 個人專屬頻道：youtube.com/@master55688
舉手之勞
記得！按讚、訂閱、分享、開啟小鈴鐺
讓更多人可以看見我們的影片
諮詢專線 : 02-2321-9933(24 小時專人服務)

文章來源：倫元投顧陳學進分析師

本公司所推薦分析之個別有價證券無不當之財務利益關係以往之績效不保證未來獲利投資人應獨立判斷審慎評估並自負投資風險