全球DRAM市場回暖，蘋果iPhone需求強勁，AI科技股迎成長機遇

SK海力士在2025年第三季的全球DRAM市場中連續三季保持銷售額第一，市占率達34.1%，儘管較前季下降，但仍領先三星電子的33.7%[1]。隨著DRAM價格上漲，全球銷售額達403億美元，顯示市場需求回暖。來億 - KY (6890-TW)在第三季淡季後，10月營收創新高，法人指出第四季將季增超過40%，挑戰單季純益5元，並計劃擴廠以應對未來訂單增長[2]。這些動態顯示出科技與消費品市場的強勁復甦，未來將持續吸引投資者關注。

輝達 (NVDA-US) 創辦人黃仁勳近日訪台，探望台積電 (2330-TW)(TSM-US) 創辦人張忠謀，並強調輝達在AI市場的穩固地位，顯示出對未來挑戰的應對策略[3]。同時，台股在11月經歷超過2000點的震盪後，部分ETF如主動統一台股增長 (00981A-TW) 已逆勢回升，顯示市場仍具長期成長潛力[4]。專家建議投資者採取定期定額策略，以應對當前市場波動，並把握未來的成長機會。

華通 (2313-TW) 預計第四季營收將突破200億元，受益於蘋果iPhone 17系列熱賣及低軌道衛星應用，顯示出強勁的市場需求和獲利能力[5]。此外，2024年新成立的22檔股票型ETF平均報酬達16.4%，其中元大航太防衛科技 (00965-TW) 更是上漲超過50%，顯示AI及國防產業的強勁成長潛力[6]。隨著全球軍費上升及日本對科技投資的加碼，這些主題型ETF將在未來持續受益於政策支持和產業發展，顯示市場長期成長的良好前景。

美銀在最新報告中強調，AI 晶片市場正面臨 TPU 的強勁挑戰，並建議投資者加碼輝達 (NVDA-US)、博通 (AVGO-US) 和 AMD 等公司，顯示出對於這些企業在新技術浪潮中的潛力信心。隨著美國政府對外政策的變化，尤其是川普提到將對委內瑞拉展開地面行動以打擊毒品走私，這可能影響全球供應鏈及市場情緒，進一步加劇科技股的波動性，投資者需密切關注相關動態對市場的影響。

摩根士丹利指出2026年將成為AI科技硬體的爆發年，主要因AI伺服器需求激增，輝達新平台推動伺服器機櫃需求大幅上升，並促使電源架構轉向高壓直流方案，這將使廣達和富士康等ODM廠商受益，進一步重塑供應鏈價值[9]。同時，台灣永續高息ETF (00961-TW)近期調整成分股，新增廣達和瑞昱等AI概念股，顯示市場對高ROE的重視，並將為ETF帶來成長動能，強化電子股權重，助力投資人實現資本利得與股息的雙重目標[10]。

10月台灣手機市場銷售量達56.5萬台，蘋果憑藉iPhone 17系列的強勁需求，市占率高達58.2%，顯示出其在市場中的主導地位[11]。與此同時，穩定幣USDT的評級遭下調，專家警告其潛在風險可能引發市場動盪，甚至成為下個雷曼事件[12]。這一系列事件反映出科技與金融市場的交織影響，蘋果的成功與加密貨幣的風險形成鮮明對比，投資者需謹慎評估市場動態及其潛在風險。