印度自力更生與投資者信心回升，科技創新持續驅動市場成長

在印度獨立日演說中，總理莫迪強調自力更生的重要性，並批評美國高關稅及全球經濟自私對印度自主性的挑戰，這可能影響其出口及GDP[1]。面對不確定的大環境，安控廠晶睿仍計劃推廣AI新品以衝刺美國安防市場，並在智慧城市及邊緣運算領域獲得進一步發展[2]。這顯示出印度與科技企業在全球經濟變遷中，正積極尋求自我強化與創新突破的策略，以應對外部挑戰與市場需求。

段永平所管理的 H&H International Investment 公司在第二季度展現出逆勢操作的投資策略，增持蘋果 (AAPL-US) 和輝達 (NVDA-US)，同時減持台積電 (TSM-US) 和微軟 (MSFT-US)，顯示其對科技股的信心仍然強勁[3]。此外，隨著國內產險業者逐步走出防疫險的陰霾，國泰產險等11家保險公司恢復旅平險的法定傳染病保障，顯示出市場對於旅遊需求的回暖和保障需求的提升[4]。這一系列動作反映出投資者和消費者對未來市場的信心逐漸回升，並可能促進相關產業的復甦。

美國7月CPI數據符合市場期待，因而市場對聯準會9月降息的信心持續升溫，專家建議投資者納入短天期投等債以降低利率風險並獲得穩健收益[5]。同時，特斯拉執行長馬斯克對空頭發出警告，強調在自動駕駛技術成熟之前，做空者將面臨重大損失，顯示出他對公司未來的強烈信心[6]。這些動態反映出市場在面對利率波動與科技股高估值的挑戰時，仍需謹慎布局以把握潛在機會。

馬斯克近期對谷歌的讚譽凸顯出其在人工智慧領域的競爭格局，認為谷歌憑藉強大的算力和數據優勢，最有可能成為AI領導者[7]。在特斯拉面臨消費者抵制的情況下，卻在挪威逆勢增長24%，顯示出挪威市場對電動車的高度接受度和特斯拉品牌的忠誠度[8]。這一現象反映出市場對於電動車的需求仍然強勁，並且在特定地區，品牌形象的影響力可能因地而異，未來特斯拉在挪威的表現將成為觀察其在歐洲市場策略的重要指標。

OpenAI推出的GPT-5雖然面臨用戶體驗的挑戰，但其在程式碼生成及複雜任務推理上的優勢，已吸引企業市場的高度關注，尤其是新創公司如Cursor和Vercel迅速整合其技術，顯示出市場對其性能的熱烈反響[9]。同時，富喬 (1815-TW) 受益於AI驅動的高頻高速材料需求，7月稅後純益達8000萬元，顯示出其在市場中的競爭力，並計劃擴大高階LOW DK材料的產能，進一步提升市場地位[10]。這些動態反映出AI技術在各行業的滲透與影響，企業對於創新技術的需求持續增長，未來市場競爭將更加激烈。

晶睿 (3454-TW) 在第二季法人說明會中透露，儘管上半年受益於AI新品及雲端業務，營收年增24%達新台幣40.3億元，但因匯率波動導致稅後淨損7124.6萬元，計劃於第三季啟動漲價並調整部分產線至泰國以降低關稅影響[11]。相對而言，半導體設備大廠應材 (AMAT-US) 雖然第三季營收創新高達73.02億美元，淨利年增4%，但第四季營收將季減8%，顯示中國市場需求放緩的壓力[12]。這些動態反映出半導體產業在面對全球經濟不確定性時，企業需靈活調整策略以維持競爭力。