鉅亨投資雷達》科技基金怎麼選？6檔熱門基金手把手帶你看！

投資科技類股已經變成投資顯學，但是其實科技股之間的不同也大有學問。分清楚科技類股基金有什麼不同，選對自己想要的風格特性，才能掌握最佳投資機會。

1. 科技基金的投資風格分析

在選擇科技基金時，投資人可以從大型價值、大型成長、小型價值與小型成長 4 種風格進行分析。根據指數回測結果，科技股的波動較大，其中小型股又比大型股的風險更高。但所有科技股的一年平均報酬率都高於美國大盤指數。尤其以大型成長股的表現最佳，持有一年平均報酬率達 15.2%，最差的大型價值股也有 12.2% 的好表現。

從 6 檔熱門的資訊科技類基金來看，可以明顯發現他們的投資風格差異。首先沒有一檔基金投資於大型價值股，可能與科技類股的性質通常為成長股居多有關。再來，摩根美科、貝萊德世界科技基金、百達機器人科技基金的配置都是以成長股為主，且大型股居多，顯示基金策略為追求穩定成長。路博邁台灣 5G 股票基金和野村高科技基金則是大部分投資於小型股，其中路博邁的配置更為分散，小型價值股占比 43%。安聯 AI 人工智慧基金則是大小型成長股占比各半。

2. 投資標的比一比

路博邁台灣 5G 股票基金和野村高科技基金為境內基金，專注於投資以科技硬體製造領域表現活躍的台灣股票。這兩檔基金的投資策略聚焦於支持 AI、5G 發展所需的硬體科技公司，如半導體、通訊設備等產業。另外 4 檔基金則主要投資於全球科技的領頭羊美國。其中安聯和摩根更傾向於投資軟體企業，可能基於軟體產業高利潤率和創新能力的考量。百達和貝萊德則在軟硬體企業間取得較為平衡的投資比例。

基金產業配置

3. 績效比一比

所有基金在今年以來的表現相當突出，都超越美股大盤指數的 20.8%（採標普 500 指數，截至 2023/11/30）。路博邁台灣 5G 股票基金和野村高科技基金，作為專注於台灣硬體股票的境內基金，在各天期績效都達到正報酬的穩定表現。其他 4 檔境外基金在長期的表現也相當優異。其中，以投資美國大型成長股為主的摩根美科 10 年累積報酬率更達到 402%。

觀察 5 年年化標準差，野村高科技基金的風險最高，5 年年化標準差為 31%，最低的則是路博邁台灣 5G 股票基金的 22%。從夏普值的角度來看，野村高科技基金和路博邁台灣 5G 股票基金的 5 年年化夏普值達 0.96 和 0.95，代表這兩檔基金在調整風險後的績效優秀。

鉅亨投資策略

科技基金百百種，適合你的才是好基金

選擇科技基金應評估自身的風險承受程度，搭配自己對投資風格、地域和產業的偏好，才能選出適合自己的基金。對台灣科技產業有信心的投資人，可以選擇路博邁台灣 5G 股票基金或野村高科技基金。偏好美國的投資者則可以選擇摩根美科。想要無腦買入科技產業的人則可以投資安聯、百達和貝萊德這三檔產業和地域配置較分散的科技基金。

鉅亨精選基金

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