F-崇佑掛牌上櫃 超額認購達351倍 中籤率僅1.75%

由國泰金(2882-TW)旗下國泰證券主辦輔導的國際級高階金屬建材品牌領導廠商F-崇佑(5543-TW)，成立於2009年，資本額為新台幣2.4億元，今(9)日以每股22元正式掛牌上櫃，此次共吸引投資人9.56萬筆公開申購，超額認購達351倍，合格件的中籤率僅1.75%，申購熱烈程度超乎預期。

F-崇佑主打產品之一「吊頂龍骨」，常見於天花板鋼架結構，與全球第三大及歐洲最大礦棉板廠德國OWA集團為長期合作夥伴，由德國OWA生產礦棉板、搭配崇佑的吊頂龍骨，以模組化的天花板建材產品共同行銷至全球超過60個國家市場。其他兩大主力產品「金屬天花板」與「金屬隔間牆體」，為高階金屬建材超級新星，具有外觀可塑性高、環保及經久耐用等特性，已廣泛應用於中國的醫療、生物製藥、公共建設與航空科技等知名指標建案。

F-崇佑持續投入高階精密金屬建材產品研發，針對不同產業需求客製化設計、一站式購足且交期快速，精準掌握經銷通路，並致力於產線調整。隨著建材環保及安全意識的提升，兼具防火、抗震等高階金屬建材之需求逐步增加，帶動該公司近三年整體毛利率從25%增加至32%，2015年合併營收為新台幣11.7億元與稅後淨利3,583萬元，每股盈餘1.49元，預計將配發現金股利每股1.10元，配發率達73.83%。

展望未來，F-崇佑將逐步受惠於承接雅加達機場工程開始逐季認列收入；加上大陸十三五計畫「健康中國」產業戰略，使得中國市場對潔淨空間的建材需求大增，而該公司金屬隔間牆體客戶涵蓋中國A股生技製藥產業超過50%的高市占率，目前訂單能見度至少4個月；「一帶一路」等對大型公共建設和基礎鐵路建設需求，也將帶動其金屬天花板產品市場成長。預計未來數年該F-崇佑將完成產品結構調整，進入高階商用領域並開拓外銷市場，有機會成為亞洲最大的金屬建材製造商。

近年來國泰證券積極推展海外優質台商回台掛牌籌資，除於中國上海設立國泰綜證(上海)投資諮詢有限公司，開辦大陸地區投資諮詢相關業務外，並分別於蘇州、上海與泰國曼谷等地舉辦招商論壇，為海外優質台商企業提供適當的財務諮詢與籌資工具，目前已成功輔導多家知名F股企業回台籌資，除為台商找尋資金活水，亦為台灣資本市場注入新動力。