P2P網貸陷“鏈式危機” 投資者維權進退迷茫

松壑

“現在的速度是每天倒掉一家。”上海P2P網貸投資者梧桐(化名)感慨道，“我把錢分散的投到了多個平台上，結果大多數都出事了。”

梧桐所感慨的，正是當下P2P平台所遭遇的擠兌潮。繼上月的P2P平台倒閉潮后，11月后，匯銀投資、家家貸、乾坤貸、寶豐創投、鵬城貸、銅都貸等多家P2P網貸平台也陷入資金兌付困難，而這些問題P2P均具有預期收益率較高、投資門檻較低等共性。

而據記者調查了解，當前持續擴散的P2P兌付風波，除涉事P2P運營本身存在問題外，亦與“網貸團”模式及部分投資者的“分散投資”有關。與此同時，也存在部分P2P平台方之間的互借款現象，而這些問題均導致諸多P2P平台的擠兌發生“鏈式反應”。

同時，前述多家P2P平台在應對兌付危機時也採取了不同的策略，而部分停止運營及兌付的P2P平台已因投資者報案而被公安部門立案偵查。

目前，大多投資者聚集於網絡、下等平台開展維權事宜。而由於缺乏相應監管部門和法規，部分投資者對維權途徑頗感迷茫。

緊急應付擠兌潮

記者發現，本月多家P2P公司陷入擠兌或兌付困難，而這些平台也紛紛通過公告解決方案、延期還款、暫停或限額提現、打折出售債權等方式進行應對。

其中，一些P2P平台選擇了與投資人通過協商達成和解方案。10月21日，位於常州市新北區的一家名為“匯寶信貸”的P2P平台出現提現困難。而11月5日，該平台向投資人發布致歉公告稱，平台將承擔投資人全部本息，將款項分為5-6個月內還清。

“我們就是怕他給大家餅，剛開始他在群裏承諾2-3天內解決問題，之后就沒信了。”匯寶信貸投資者胡凡(化名)表示，“后來現場去了投資人，他又發公告每天每戶保證給2000，結果第一天只給了二十幾個人，從21日開始一共才處理了不到20萬。”[NT:PAGE=$]

工商資料顯示，匯寶信貸法人代表為石興國，注冊資本500萬。而據胡凡透露，石興國為80后，年僅25歲，曾在杭州一家名為“愛貸網”的P2P公司工作。

無獨有偶，11月4日，徽煌財富就待收債務問題與投資人代表達成解決方案，同日，寶豐創投也公佈了投資人提現解決計劃，並表示金額在1萬元以下的賬戶可“不續投直接體現”；次日，另一家已現兌付問題的P2P“匯銀投資”運營團隊對投資者發布公告稱，公司因行業經驗不足導致經營不善，決定從11月5日起停止營業，進入債務清算程序。

而亦有P2P因逾期還款而採取了限額或延后提現的方式應對投資者的索償。

公司位於深圳的“鵬城貸”便採取了限額兌付的方式。11月4日，該平台發布公告，稱由於數筆回款逾期，該平台決定在11月4日-11月10日期間，按照申請提現時間順序循環限制打款，每人限額5萬元。

需要注意的是，鵬城貸的所涉資金額或更大，據該平台網站信息顯示，投資金額排名前10人的投資金額總和就已超2億元。

而另一家名為都梁創投的P2P平台亦在11月5日發布公告表示，由於平台大股東更換(由“劉其軍”變更為“錢廣程”)，需與投資人需核對金額，11月5日至11日期間不處理提現請求。

事實上，錢廣程本身已是都梁創投股東之一。其網站信息顯示，都梁創投(南京都梁金融信息服務有限公司)由錢廣程、劉其軍二位股東組建，並由錢廣程旗下企業——江蘇綠然花木有限公司評估價近1.08億元的林權證為都梁創投提供本息保障。

“只是應對P2P擠兌風波的一種方法。”一位接近前述兩公司的投資者表示，“很難一周后能不能提現，而且到時候大家都要提，因為怕自己被套，這樣又會造成擠兌。”

此外，亦有銅都貸、家家貸等P2P平台因無法提現而被其投資者報案，已進入立案偵查程序。

集體維權進退兩難

涉事P2P平台所在地各不相同，緣何在同一時間節點密集爆發危機？

記者調查了解，這與大多數線上投資者的“團模式”及“分散投資”不無關聯。即當一處P2P出現兌付問題時，網貸團及投資者亦將其在其他平台的網貸投資同時撤出，而這將給涉事P2P造成提現壓力。[NT:PAGE=$]

“團模式”，指部分散戶投資者通過作為“團長”的自然人牽線組織，集合成P2P網貸投資團，同時於多家P2P平台標的。

“團長通過網絡聯繫大家，然后讓大家集合投資一些P2P，而這些平台的回報率都比較高。”胡凡告訴記者，“團長負責找平台，而通過這些團長，能夠拿到一手消息，還可以獲得額外獎勵，但團長也能從平台那裏拿到回扣。”

“團有時是以平台的資金需求運作的，有些平台缺錢了，就支付給團長一些佣金，然后團長幫忙發布這個項目，最后大家一起投這個網站。”胡凡，“一個團投好幾個平台，而好幾個出事平台的被套資金可能來自同一個團。”

此外，亦有投資者選擇分散投資。“本來覺得這樣風險小，結果投的幾個平台這幾天全都踩雷了。”一位投資者抱怨，“我預感別的平台要出事，結果剛撤出來就沒法提現了。”

另一方面，部分P2P平台間也或存在互相拆借等關聯情況。根據記者獲得的一份徽煌財富提現解決方案顯示，徽煌財富存在一筆2300萬左右的待收款項，借款人陳玉根，而該人為當地另一家P2P“銅都貸”的負責人。

徽煌財富與銅都貸均地處安徽銅陵市，而這兩家P2P出現提現困難的時間前后僅相差兩天。據知情人士透露，銅都貸及陳玉根已被當地公安部門立案。

事實上，在部分問題P2P平台“期限錯配”、“墊付資金”等混亂的運營方式下，加之“網貸團”及“分散投資”的模式以及P2P平台間的互借現象，無疑讓該類P2P平颱風險向其他平台擴散，導致鏈式反應，進而引發更大的兌付困難。

而由於前述多家P2P的投資門檻僅為50-100元，且並不需進行資格審核，因而涉及人數多，而目前大部分投資者已在“網貸大本營”等公共論壇組成維權團體商討維權事宜。

不過由於缺乏對應的監管部門及法規，多數投資者對維權途徑略感迷茫。甚至有投資者對報案一事表露悔意。

“有時候報案還是不報案，真的很矛盾，但有些網貸可能就是被投資者的報案搞死的。”梧桐抱怨，“不報案怕變成天力(天力貸)那樣，資金被轉移；報案又怕變成家家貸這樣，連最后協商的可能也被堵死了。”

“但如果這些平台不還錢，除了報案和上訪，也想不到其他的方法解決。”梧桐坦言。