史上最偉大產品！馬斯克揭Optimus路線圖：年底啟動百萬產線 2026年量產

特斯拉 (TSLA-US) 在 2025 年第三季財報電話會議上全面揭示了「現實世界 AI」策略加速版圖。整場會議由馬斯克主導，焦點從 FSD 與 Robotaxi 規模化運營，到 AI 5 晶片的設計躍遷、Optimus 的量產規劃，再到儲能與太陽能業務的擴張。公司管理層明確指出，特斯拉正從智慧駕駛公司轉型為具身智慧與能源系統的綜合製造體。

馬斯克在會上多次強調非監管 FSD 的確定性，表示幾個月內將在奧斯汀實現完全無安全員運行，這被他視為「現實世界 AI 的真正起點」。同時，他宣布特斯拉目標在 24 個月內實現年化 300 萬輛產能，並推出專為自動駕駛設計的 Cyber​​cab。 在硬體層面，全新 AI 5 晶片效能將較 AI 4 提升 40 倍，由三星與台積電在美國同步製造。

財務數據顯示，特斯拉第三季的營收、能源毛利與自由現金流均創歷史新高，自由現金流達 40 億美元，現金儲備超過 410 億美元。 管理層稱，未來資本支出將顯著上升，用於支持 AI、晶片與機器人業務的長期成長。

現實世界 AI 的拐點

馬斯克在開場發言中強調，特斯拉正處於「將 AI 帶入現實世界」的關鍵節點。他認為特斯拉不只是汽車公司，而是現實世界 AI 的領導者。 在他看來，AI 的真正價值不在模型規模，而是它能否在物理世界中閉環學習、自動推理，並在道路、能源和製造等系統中即時回饋。

「沒有人能在現實世界 AI 上做到我們做到的。」 馬斯克說，他自認對通用 AI 了解深入，但在實際落地層面，特斯拉擁有最高的智慧密度，這是模型、數據與算力協同作用的結果。透過全球數百萬輛連網車輛與億級公里等級的真實數據，系統正以獨特方式演進。

他指出，特斯拉的自動駕駛邏輯不依賴高精地圖或外部標註，而是依靠攝影機和端側推理不斷自我強化。 「這不是虛擬世界的模擬，而是即時學習的現實智慧。」 在他看來，這種「現實世界智慧」的擴展，正開啟一個新的 AI 工業週期。

馬斯克特別提到，FSD 與 Robotaxi 是交通史上的結構性轉折點。「我們才剛開始大規模擴展 FSD 和 Robotaxi，它將從根本上改變交通的性質。」 他說，人們尚未意識到這項技術的臨界效應——一旦大規模激活，城市流動的方式會被重寫。

在他描述的未來裡，每一輛車都像是一個移動的智慧節點。「我們有數百萬輛車在路上行駛，只需一次軟體更新，它們就會變成自動駕駛車。」 這種「智慧釋放」讓自動駕駛從試驗階段進入規模階段，也成為他決定加速擴產的關鍵理由。

過去一年，馬斯克對「非監管 FSD」持謹慎態度，如今他表示信心充足。「我們現在對實現非監管 FSD 有清晰的認識，因此擴大生產是合理的。」 他說，技術的成熟度讓公司可以把成長節奏重新交給硬體製造端。

除智慧駕駛外，馬斯克也延伸談到能源領域。他指出，Powerwall 與 Mega Pack 的部署讓電網具備了 “時間上的擴容能力”，透過儲能平衡晝夜用電差異，“在不建新電廠的前提下，美國的能源輸出幾乎能翻倍。” 這同樣是 “現實世界 AI” 理念的延展——算法與系統在能源網絡中同​​樣承擔推理與調度。

奧斯汀幾個月內將無安全員

馬斯克稱，「幾個月內，奧斯汀的 Robotaxi 將移除安全員。」 他把這一節點視為現實世界 AI 商業化的真正啟動時刻。對外界而言，這是特斯拉驗證「非監管 FSD」的關鍵測試場，也意味著公司準備把自動駕駛從實驗性部署推向城市級營運。

他解釋，特斯拉會保持謹慎推進。「我們的目標是對部署保持偏執，因為即使發生一起事故，都會成為全球頭條。」 因此在進入新城市時，公司會先安排安全駕駛員短期伴隨運行，驗證當地交通模式與複雜路口的極端工況。通常在新城市完成約三個月的安全營運後，再逐步撤離安全駕駛員。

在營運端，奧斯汀的 Robotaxi 車隊已累計行駛超過 25 萬英里，且完全無駕駛座人員；灣區受監管要求仍配備人類駕駛員，但累計行駛里程已超 100 萬英里。「我們已經在按計畫移除車內人員，從奧斯汀開始。」 技術團隊負責人補充，系統運作穩定、用戶滿意度高，客戶端未出現重大異常。

這一階段的進展也讓特斯拉得以在更大區域展開測試。管理層透露，到今年年底，公司預計將在 8 至 10 個都會區部署 Robotaxi 服務，首批目標包括內華達州、佛羅裡達州與亞利桑那州等州，批准文件都已進入公開流程。

軟體層面，FSD Version 14 已全面推送，美國用戶可在設定中選擇「高階軟體」即刻體驗。馬斯克提示，「多數人應等到 14.2 之後再升級，那時舒適度會顯著改善。」 他解釋，FSD 架構的每次大幅更新都以安全為優先目標，舒適性與流暢度的優化會在後續版本逐步打磨。

「我們先追求安全，再讓它變得自然。」 這是特斯拉對 FSD 節奏的基本定義。工程團隊計劃在 14.3 或 14.4 版本中引入推理能力，讓車輛在實時計算約束下學會評估複雜場景，如停車場擁堵時優先下客，再自動尋找遠處空位。這類推理不只涉及路徑規劃，也包括人類式的決策邏輯。

馬斯克稱，AI 模型的迭代正使車輛具備「思考」的能力。未來車輛將能辨識環境、判斷風險並動態調整策略。「有了推理能力，它會真的思考該停在哪個車位。」 他預期這將成為 FSD 從輔助駕駛躍升為獨立智能體的關鍵一步。

奧斯汀計畫的節奏，被他視作全球複製模板。每座新城市都將沿用「驗證—移除安全員—規模放量」的三階段策略。「我們希望每一個擴張都是安全的、漸進的，但一旦安全得到驗證，擴張速度將非常快。」 他說，這既是風險控制，也是在為 Robotaxi 建立公共信任。

在外界擔憂的事故風險與政策監管問題上，馬斯克的態度依舊強硬。「這不是技術問題，而是社會接受問題。」 他相信，只要係統安全性顯著高於人類駕駛，社會就會自然接受自動駕駛成為常態。

Cyber​​cab 量產啟動

當被問及擴產節奏時，馬斯克直言，「我們可能在 24 個月內達到年化 300 萬輛的生產速度。」 他解釋，這一目標並非僅依賴裝配線提速，而是一個橫跨整個供應鏈的系統協同工程，需要零部件、物流與工廠節拍同時提升。隨著非監管 FSD 路線逐漸明晰，他認為現在是加速的正確時機。

他指出，「產能擴張將以我們和供應商能跟上的最快速度進行。」 未來還會考慮新建增量工廠，以支撐 Robotaxi 和 Cyber​​cab 的放量。特斯拉把產能成長定義為 “現實世界 AI 的物理形態”，軟體智慧的提升最終必須依附在可規模複製的製造體系上。

在全部項目中，單次最大產能擴張將來自 Cyber​​cab。 這款車型將於明年第二季開始生產，是特斯拉首款為完全自動駕駛優化的車款。與傳統車輛不同，它被設計為無方向盤、無踏板，整輛車圍繞著「每英里運行成本最低化」原則打造。馬斯克強調，Cyber​​cab 的目標是讓 Robotaxi 從測試走向大量商業營運。

「它是為服務而非駕駛而生的車。」 他解釋說，現有車型仍帶有「無馬的馬車」的痕跡，而 Cyber​​cab 則完全拋棄了人類駕駛的假設——它不追求急加速和極限轉彎，而是被優化為平順、安全和舒適。車輛行駛速度上限將控制在約 85 至 90 英里每小時，所有設計都圍繞著自動化調度和乘坐體驗。

關於需求與獲利的關係，馬斯克給出的判斷極為直接。「我們不會犧牲利潤率，因為需求會非常瘋狂。」他把 Robotaxi 形容為「殺手級應用」，認為當人們可以在車裡自由使用手機、處理工作或休息時，這將徹底改變出行決策方式。 「事實是，很多人已經在開車時看手機，而自動駕駛可以讓這一切變得安全。」

他進一步解釋，FSD 的安全性提升將直接改變保險、交通和個人行為的結構性指標。「安全性遠高於人類駕駛，這是我們進入非監管階段的核心前提。」 他預計，FSD Version 14.1 將是關鍵過渡版本，系統將在其中首次加入「推理」模組，使車輛能像生命體一樣判斷環境。

「車子會像一個有生命的生物。」 馬斯克說，AI 模型在持續學習後，不再只是被動執行，而是具備主動判斷與自我優化的能力。即使在 AI 5 時代到來之前，AI 4 電腦已經能讓車輛表現出「感知與意志」的早期特徵。

他也提出一個長遠設想：當數千萬輛特斯拉汽車具備強大算力並聯網運作時，閒置時段可以構成一個分散式推理網路。「如果車隊中有 1 億輛車，每輛車能提供 1 千瓦推理能力，那就是 100 吉瓦的分散式算力。」 這種「分佈式大腦」將成為特斯拉在 AI 生態中的獨特資源。

除了乘用車外，管理層也更新了 Semi 卡車的自動駕駛進度。工廠建築已完工並進入設備安裝階段，驗證車隊正在公路上運行。「我們將在今年年底前進行更大規模的建造，明年上半年開始首批量產。」  Semi 的自動駕駛能力將沿用乘用車平台的核心演算法，並針對長途物流優化。

馬斯克認為，自動駕駛卡車不會取代火車，但會在短程運輸、裝卸和末端配送中發揮效率優勢。「火車適合長距離點對點運輸，而 Semi 更適合最後一英里。」 他把這視為「重新定義交通結構的另一層」。

AI 5 晶片：刪繁就簡的 40 倍飛躍

當話題轉向晶片，馬斯克用了整段篇幅來講解特斯拉自研 AI 5 的思路。「它比 AI 4 不是提升 40%，而是提升 40 倍。」 他說，這不是誇張，而是源自於特斯拉對整個軟硬體堆疊的掌控力——從現實世界數據、AI 模型結構，到晶片邏輯與互連架構，都由同一團隊打通優化。

在他看來，傳統 GPU 設計需要兼顧眾多客戶需求，而特斯拉只需為自己服務。「輝達要滿足上百種場景，我們只需滿足一個。」 這種極端聚焦讓晶片團隊得以在設計上「刪繁就簡」，從根本上重構計算路徑。 AI 5 刪除了傳統 GPU 與影像訊號處理器（ISP），保留最核心的推理加速單元。

「我們刪除了所有不必要的模組，因為整個晶片本身就是 GPU。」 馬斯克說，透過簡化邏輯塊與互連設計，晶片在功耗與面積上獲得巨大優化。邏輯連線減少後，傳輸路徑像「高速路」一樣通暢，延遲顯著降低，能耗效率躍升數倍。

他解釋，AI 5 的真正突破在於特斯拉掌握了「從數據到晶圓」的全鏈路回饋。每一輛行駛的車、每一個自動駕駛節點、每一幀視訊輸入，都會為晶片團隊提供即時優化線索。「我們知道晶片需要做什麼，更重要的是，我們知道它不需要做什麼。」 這讓硬體能精準適配軟體中的真實痛點。

AI 5 將由三星與台積電同時生產。馬斯克稱，「三星的工廠設備更先進一點，但兩家都會在美國製造。」 台積電在亞利桑那州、三星在德州，產能策略從一開始就以「供應過剩」為目標。馬斯克希望任何汽車與機器人都有足夠的 AI 5 晶片可用，冗餘產能還可投入資料中心。

他補充，特斯拉目前在訓練端仍大量使用輝達 GPU，與自家 AI 4 並行部署。「我們不會取代輝達，而是與它合作。」 AI 5 的定位是強化特斯拉車端與機器人端的獨立推理，最終實現軟硬體自給自足。

在效能指標上，AI 5 將在兩個維度上超越現有晶片：「每瓦效能最高可提升兩到三倍，每美元 AI 效能最高可提升十倍。」 他認為這是刪繁歸簡的直接成果。隨著製造規模放大，成本下降與效率提升將進一步擴大差距。

馬斯克形容自己對這款晶片的投入「幾乎是生命的一部分」。過去幾個月，他幾乎每個週末都與晶片團隊共同工作，親自參與架構評審與電路優化。「我不會輕易稱讚，但這一次，團隊做出了真正令人震驚的設計。」

在談到 AI 5 的意義時，他的語氣變得輕快：「如果車和機器人配備太多 AI 5 晶片，我們就把它們放進資料中心。」 他設想未來每一輛特斯拉都可能成為推理節點，當閒置車輛通過網絡鏈接，「這將形成一個巨大的分佈式推理車隊。」

這理念延伸到特斯拉與 xAI 的關係。馬斯克解釋，xAI 的 Grok 模型與特斯拉的現實世界模型在方向上完全不同。 Grok 追求通用人工智慧（AGI），模型體積龐大，「特斯拉的模型規模不到 Grok 的 10%，甚至更接近 5%。」 但兩者可互補——Grok 在語音互動與語義理解上為 Optimus 提供支持，而特斯拉的模型專注於現實世界的高密度智能。

Optimus 與能源的雙引擎擴張

談到 Optimus，馬斯克罕見地用了「史上最偉大的產品」來形容。「Optimus 可能成為有史以來最偉大的產品。」 在他看來，這個計畫不僅是機器人製造，更是特斯拉所有現實世界 AI 技術的集大成：感知、推理、驅動、製造，每個環節都在同步演化。

他坦言，這個計畫極為困難。「製造一隻像人手一樣靈巧和能幹的手，是整個機器人中最難的部分。」 人類手指的長度、肌肉力量分佈與活動自由度，都是幾百萬年進化出的完美結果。為了重現這種複雜結構，Optimus 的執行器大部分被放在前臂中，複雜程度甚至超過整台機器人。馬斯克稱，前臂的機電挑戰「比機器人其他所有部分加起來都困難」。

目前，Optimus 已經進入連續運作階段。在帕洛阿爾託的工程總部裡，機器人可以 24 小時走動、導航、引導訪客。「任何訪客都可以攔下一台 Optimus，讓它帶你去會議室。」 他笑著說，這已經是現實中的場景，不再是實驗室演示。

Optimus 的研發流程完全以製造為導向。工程團隊與生產團隊每週共同評審設計迭代，任何難以製造的結構都會重構。 「工程設計和製造之間存在著一個迭代循環。」他解釋，這一循環讓 Optimus 從「穿著人形外殼的人」進化為真正能量產的機器人。

在世代節奏上，特斯拉計劃明年第一季展示 Optimus V3 的生產意圖原型，並於年底前啟動百萬單元產線建設。「我們將在明年年中啟動爬坡，最終目標是每年生產一百萬台。」 他預計，Optimus 4 將實現千萬級規模，而 Optimus 5 的目標是 5000 萬至 1 億台。

馬斯克指出，最大的瓶頸不在工藝，而是在供應鏈。「對於人形機器人，沒有供應鏈。」 汽車有成熟零件體系，電腦有標準晶片生態，但人形機器人幾乎需要從零開始。特斯拉必須縱向整合，從關節、致動器到感測模組都要自研生產。“要製造它，我們必須深入供應鏈內部。”

他認為，這正是特斯拉相較其他公司的獨特優勢。「我們擁有現實世界 AI、機電工程能力和規模化製造能力，其他公司沒有同時具備這三樣。」 這種垂直整合讓特斯拉在機器人領域幾乎沒有真正的競爭對手。

Optimus 的經濟潛力同樣被他定義為「無限金錢漏洞」。一個機器人可 24 小時工作、無休息甚至有線供電，理論生產力約為人類的五倍。「這是通往永續富足的未來。」 在這種設想下，工作變成可選項，具身 AI 將徹底改變社會生產方式。

同時，能源業務成為另一條成長曲線。 Mega Pack 與 Powerwall 的需求持續旺盛，AI 與資料中心場景帶來新的客戶群。「Mega Pack 的訂單排到明年。」 馬斯克稱，新一代 Mega Pack 4 將整合變電站功能，可直接輸出 35 千伏電壓，減少部署依賴，提高佈置效率。

在住宅端，Powerwall 與太陽能係統的需求激增。布法羅工廠已開始生產住宅光電模組，計劃在明年第一季出貨。「不建新電廠，美國的能源輸出也能翻倍。」 馬斯克解釋，儲能的意義在於平衡晝夜差異，AI 讓整個電網實現「時間上的擴充」。

財務層面，特斯拉第三季創造了多項紀錄。營收與自由現金流（約 40 億美元）雙創新高，期末現金與投資總額超過 410 億美元。儲能業務利潤率提升，但關稅帶來壓力。「第三季關稅影響超過 4 億美元。」 公司透過上海工廠生產非美市場訂單以規避部分關稅。

資本開支預計 2025 年約 90 億美元，2026 年將大幅增加，以支援 AI、晶片與機器人擴產。 Vibav Taneja 表示，「我們正在為特斯拉的下一階段成長做準備。」 其中包括 Air AI 晶片設計、Optimus 擴建和能源系統投資。