星際之門 芝麻開門 OpenAI CEO台韓固樁 亞洲科技股大爆發

文．洪崇晏

近日傳出 OpenAI 執行長奧特曼 (Sam Altman) 低調訪台，密會台積電與鴻海，討論內容涉及美國力推的 AI 大基建「星際之門 (Stargate)」計畫，以及 OpenAI 自研 AI 晶片的投片事宜，並於 10 月 2 日快閃南韓，與三星、SK 海力士簽署合作意向書採購 DRAM 晶片以滿足「星際之門」的需求。這些動作說明亞州科技股成長將持續，台灣 AI 股也還沒見到高點。

星際之門是 OpenAI 和軟銀各自承諾出資 180 億美元成立合資公司，這項計畫合作夥伴還包括甲骨文 (Oracle) 和阿聯業者 MGX 等。

計畫初期預計在德州興建 10 個資料中心，首個基地「Stargate I」已於 2025 年初在德州亞伯林 (Abilene) 動工，逐步部署約 64,000 顆 GB200，最快於 2026 年中全面運行，成為 OpenAI 未來模型訓練的核心算力中心，OpenAI 執行長奧特曼和軟銀在共同聲明表示，在多州推行計畫，正以超大規模與速度部署 AI 基礎設施。未來 4 年將在美國投資 5000 億美元建設 10GW 的人工智能基礎設施，並被譽為北美最大 AI 基礎建設。

星際之門計畫 台灣科技業大進補

上看 5,000 億美元的 AI 大建設「星際之門」計畫正如火如荼進行中，甲骨文 (Oracle) 更斥資 400 億美元大買輝達 AI 晶片，預料主要將委託鴻海 (2317) 代工，AI 伺服器出貨將大爆發。

法人表示，鴻海為全球代工一哥，目前 AI 訂單滿載，客戶要求擴產，預期今年將把輝達 GB200 AI 伺服器交付完畢，下半年量產的最新 GB300 AI 伺服器因為學習曲線縮短，第三季可望出貨，鴻海是首發供應商，加上 GB300 算力提升，出貨單價高於 GB200，對鴻海業績貢獻更顯著。

以下整理部分可望受惠的台灣廠商：

鴻海 (2317)：為星際之門計畫中最核心的 AI 伺服器代工商，負責製造 NVIDIA GB200/GB300 AI 伺服器，並與軟銀合資在美國成立 AI 伺服器公司，雙方各持股 50%，專責 AI 資料中心設備的設計與製造，土地與建物則由軟銀全資持有。

廣達 (2382)：為 Oracle 的核心 AI 伺服器 ODM 供應商，負責提供高性能伺服器硬體，並參與星際之門阿聯酋項目，供應相關伺服器設備，預計將隨 NVIDIA 晶片導入而受益。憑藉與甲骨文的長期合作關係，廣達已鎖定大筆訂單，未來有望持續受惠於該專案的建設與擴張。

神達 (3706)：為 Oracle 另一重要伺服器協力廠，主要提供 AI 伺服器的組裝與硬體支持，支援德州 Abilene 資料中心及星際之門阿聯酋項目的運算需求。憑藉與 Oracle 的合作關係，神達已成功進入該計畫供應鏈，但相較於鴻海與廣達，其承接訂單規模相對較小。

圖片來源：Pixabay

來源：《理財周刊》1311 期
更多精彩內容請至 《理財周刊》