日盛投顧盤前分析

◆盤勢分析

1.週三美股在蘋果下跌0.56%、能源類股收跌2.11%的拖累下，四大指數僅有SOX相對抗跌、收在平盤之上，道瓊、S&P 500與NASDAQ皆下跌0.32%，投資人本週焦點將集中在更多聯準會官員發言上，葉倫將於本週四公開發表評論，其他聯準會成員也將於週四陸續發表經濟評論，美股即將來到大頭部型態壓力區，近期進入震盪整理的壓力將越來越大。

2.近期國際股市呈現震盪偏弱且市場預期本週五MSCI例行性季度調整調降台股權重，使得週三台股開盤後經過小幅震盪後即再走弱，盤面僅有食品、觀光稍有表現，終場指數重挫121.89點，跌幅1.43%，收在8415.01，成交金額放大至973.14億元。

3.觀察台股技術面，週三開平震盪走低，K線再收黑K棒，經過連續四個交易日收黑K棒後，短線負乖離已經夠大、日KD指標來到相對低檔，再加上即將扣抵7203相對低點剛剛翻揚的60日均線在8335附近，極短線台股將有反彈機會，短期均線糾結區8600附近壓力較重，由於60日均線近期在扣抵相對低檔後將加速走揚，預料將成為台股下檔最強勁支撐區，推測近期台股將於60日均線到20均線附近游走，參考區間在8350-8600。觀察台股籌碼面，外資-125.02億元、投信-5.14億元、自營商-38.04億元，三大法人合計賣超168.20億元。

4.觀察台股盤面結構，電子-1.80%、金融-0.66%、非金電-1.17%，各區塊均呈現下跌，僅有食品、部份生技、部份汽車相對抗跌，其它類股或族群普遍弱勢，由於市場預期週五MSCI將調降台股權重，外資勢必持續減持台股，近期外資持有較重的個股，操作上仍須避開，在台股拉回整理、沒有主軸族群的過程中，操作上必須避開20日均線下彎的弱勢族群，例如金融、權值電子、鴻海集團、LED、面板、PC、成衣、製鞋、風電；操作上留意波段漲勢不變且20日均線持續走揚的族群，例如PA、光通訊、網通、太陽能、部份IC設計、塑膠二線、生技、汽車相關、廢棄物環保，趁著近幾個交易日台股拉回過程中，逢低站在買方。

5.在電子股部份，權值電子在外資的賣壓下沒有表現，各族群中沒有表現強勢者，尤其波段弱勢、週三持續弱勢的族群，例如鴻海集團、LED、面板、PC相關，20日均線已經走跌形成反壓，操作上必須避開。現階段仍具操作空間者宜留意波段漲勢不變且20日均線持續走揚的族群，例如PA、光通訊、網通、太陽能、部份IC設計，或可趁著拉回時留意區間操作買點，PA留意3105穩懋、4991F-環宇；光通訊留意3234光環、4979華星光、3081聯亞；網通留意2485兆赫、2345智邦；太陽能留意6244茂迪、3691碩禾；部份IC設計留意4947F-昂寶、2379瑞昱、8016矽創、5274信驊。至於個股，操作上或可留意4938和碩、6239力成、3044健鼎、3023信邦。

6.3691碩禾公佈3Q財報，營收、獲利與每股盈餘均創歷史新高，3Q業外收益受惠於新台幣對美金與人民幣貶值，匯兌收益約3億元，單季稅後EPS達15.25元，單季毛利率22.68%，較前季21.26%，提升1.42個百分點，主要來自於採購銀原物料的避險措施得宜，再加上海外電廠併網量增加及售電收入。近期太陽能相關個股族群性仍然完整，操作上趁著近期的回檔或可站在買方。

7.在金融股部份，金融類股指數已經回測60日均線支撐，且60日均線呈現走跌，整體金融股持續是盤面最弱勢的區塊，尤其在市場預期週五MSCI將調降台股權重的不利因素下，外資持有較多的指標性個股2881富邦金、2882國泰金、2886兆豐金，短線難有表現空間

8.至於非金電，10月初開始走弱的成衣、製鞋、外銷、風電，經過10月下旬的止跌回穩後，近期又再走弱，20日均線走跌形成反壓，整理時間勢必拉長，操作上必須避開。現階段仍具操作空間者宜留意波段漲勢不變且20日均線持續走揚的族群，例如塑膠二線、生技、汽車相關、廢棄物環保，或可趁著拉回時留意區間操作買點，塑膠二線留意1305華夏、1304台聚、1308亞聚；生技留意1565精華、4137F-麗豐、1789神隆、4174浩鼎、4119旭富、6504南六；汽車相關留意3552同致、1536和大、2231為升、1319東陽、1338F廣華；廢棄物環保留意8341日友、8422可寧衛。