類全委保單三大優勢　創造投資人長期報酬

隨著景氣的復甦，越來越多投資人想要尋找可以長期投資的投資工具，但金融市場投資工具眾多，股票、基金、投資型保單、不動產、期貨、債券等等，投資門檻也各式各樣，常讓投資人不知該如何選擇。今年類全委保單因此快速崛起，尤其是具有固定提解機制的產品，到目前為止廣受投資人青睞，保險公司也趁機推出類全委保單，形成一股熱賣潮。

未來資產專戶管理部投資經理人張博凱表示，近年來熱銷的類全委保單連結投資帳戶，除了設計固定提解撥回的優勢之外，交由投資帳戶經理團隊靈活運用資金做資產配置，更省去投資人挑選投資標的時間。以台灣人壽智多鑫全權委託帳戶為例，連結未來資產投資帳戶，設計每半年提解2.6%回撥機制，若投資帳戶淨值10元，每年即可提解0.52元，舉例來說，以100萬的帳戶價值計算，每年提解二次共5.2%，則回撥的金額為5.2萬元。這樣的設計很符合要創造固定現金流的需求，投資人不用要到市場上贖回現有投資來應付日常所需資金，而中斷原本可享有的獲利契機。投資需要時間，而長期投資才是成功理財的不二法門。

張博凱進一步提醒投資人，固定提解回撥並不代表投資帳戶的報酬率，投資帳戶淨值仍可能因市場因素上下波動。要將市場波動影響因素降到最低，就必需透過靈活運用各種投資工具以適應不同經濟環境。一般股票型基金或債券型基金，主要投資標的已被限制於股票或是債券，投資靈活度大大降低；而類全委帳戶的最大的優勢就在於股票或債券投資比例不受限制，可以運用的金融工具也較廣泛，並由專家掌握投資趨勢，做最有利的資產配置，以及達到投資帳戶之目標報酬。根據金融分析期刊（Financial Analysis Journal）統計，影響投資報酬率的最大因素有91.5%來自於資產配置，把專業投資交給投資專家，而投資人只需長期投資輕鬆享受成果。

目前市場上連結ETF投資帳戶的類全委保單也是熱銷產品之一，一般來說投資ETF會比投資共同基金成本更低，回饋至較低的經管費用中，舉例來說，類全委保單連結ETF投資帳戶的經理費約0.45%，相較於投資基金的經理費約1%~2%，若以每年省下1%費用計算，十年複利共可因此相對多出10.46%的報酬，因此，每省一分就更有利於投資人長期累積財富。

張博凱表示，選擇一張具優勢的類全委保單可以注意幾個重點，一、固定提解回撥機制符合有固定現金流需求的投資人；二、透過專家的靈活配置更能應變不同市場環境波動；三、ETF投資帳戶經管費成本較低有利於長期累積財富。最重要的是，資產管理經驗豐富的投資專家，不畏股債市短期修正，只要中長期趨勢看法正確，就能在詭譎多變的金融環境下，事先做好前瞻性的資產配置，因此，對一個有遠見的投資人來說，只要選擇對的投資工具，每一個時機都是長線佈局的好契機。

全權委託投資並非絕無風險，本公司以往之經理績效不保證委託投資資產之最低收益，本公司除盡善良管理人之注意義務外，不負責委託投資資產之盈虧，亦不保證最低之收益，客戶簽約前應詳閱全權委託投資說明書。【未來資產投信獨立經營管理】