輝達預測AI收入將達1兆美元，美國貿易政策影響全球市場與供應鏈格局

隨著AI市場競爭加劇，輝達創辦人黃仁勳對未能早期投資OpenAI表示遺憾，並指出AI驅動的收入將在五年內達到1兆美元，顯示出其潛在的經濟影響力[1]。同時，市場風險情緒回升，小資族對跨國股票基金的投資意願增強，定時定額扣款金額創近1季新高，顯示出對科技主題基金的強烈需求[2]。這一系列動態反映出投資者對AI及科技股的信心，可能引發未來資本市場的結構性變化。

美銀對Palantir Technologies (PLTR-US)的前景持樂觀態度，將目標價上調至215美元，顯示出其AI前線部署工程師（FDE）技術的潛力，預計將推動未來商業銷售額突破100億美元[3]。與此同時，SWIFT數據顯示人民幣在國際支付中的佔比持續下滑至2.54%，反映出其在全球支付體系中的不穩定性，儘管中國正積極推動人民幣跨境支付系統的發展，意圖減少對美元的依賴[4]。這些趨勢顯示出市場對於新興科技公司的增長潛力與傳統貨幣體系的挑戰，未來或將重塑全球金融格局。

美國總統川普對聯準會的施壓可能導致其過度轉向鴿派，進而對美元構成風險。PGIM Fixed Income 的高層指出，美元今年已下跌約9.5%，且未來可能面臨進一步下行壓力[5]。光寶科 (2301-TW) 受益於AI電源需求，8月營收達156億元，外資持續增持，顯示市場對其未來成長的信心，明年AI伺服器營收占比將突破25%[6]，這反映出科技產業在全球經濟中的重要性及其潛在的投資機會。

英國政府計劃提高藥品價格以應對美國川普的施壓，旨在避免面臨高達100%的關稅風險，這一策略顯示出英美貿易關係中的緊張局勢[7]。同時，蘋果正在開發名為「Veritas」的應用，作為Siri的重大改版，這一舉措反映出科技巨頭在AI領域的競爭壓力，若成功將有助於其重塑市場地位[8]。這些動態不僅影響各自行業的發展，也可能對全球市場的供應鏈和競爭格局產生深遠影響。

美國總統川普宣布將對英國藥品徵收100%關稅，迫使企業在美國設立生產基地，這一政策意在促進美國本土製造，減少對外依賴。然而英國作為首個達成貿易協議的國家，卻未能避免此影響[9]。同時，川普也對家具進口徵收30%-50%新關稅，特別是對依賴進口的企業如Williams-Sonoma和RH造成股價壓力，反映出新政策對家居零售產業的潛在衝擊[10]。這些措施顯示出美國政府在貿易政策上日益強硬，可能會進一步改變全球供應鏈格局，企業需重新評估其市場策略以應對不斷變化的貿易環境。

本周最低工資調漲3.18%確定，顯示勞動市場持續緊縮，將進一步推動消費者支出[11]。聯發科新推出的5G旗艦晶片天璣9500，預計將在高端市場中增強競爭力，助力台灣半導體產業的持續成長[12]。相對地，巨大因美國海關的制裁面臨營收壓力，顯示出國際貿易環境的不確定性，可能影響其未來的市場表現[11]。此外，精神航空因成本問題再度申請破產，並暫停40條航線，反映出航空業在經濟波動中的脆弱性，未來需加強航線規劃以應對市場挑戰[12]。