【永豐期貨】台指選擇權盤前－美股下挫人心惶 台股單日跌121點

◆盤勢分析

期貨走勢
    
台指期週三下跌 107 點至 10261 點。價差方面，台指期逆價差縮至 - 129.55 點，電子期逆價差縮至 - 4.49 點，金融期逆價差擴至 - 14.38 點。現貨部分，三大法人賣超 13.46 億元；而在台指期淨部位方面，三大法人多單減碼 2710 口，淨多單降至 15324 口，其中外資多單加碼超過空單加碼，使淨多單增加 573 口至 49271 口；另外十大交易人中的特定法人，全月份台指期多單減碼 929 口，淨多單降至 10586 口。台指籌碼面顯示目前法人對指數中性偏多預期持續降溫。

期貨行情走勢方面，美國健保改革法案受挫以及 Google 遭罰使昨晚 NASDAQ 與費半跳水，波及台指期早盤以下跌 65 點開出，現貨開低後持續下挫，台積電、大立光等權值股續昨日跌勢，近日火熱的鴻海、鴻準高檔漲多後整理，而台塑化也填息失敗並下跌 6.5 元，導至指數今日重挫作收，終場台指期開低走低以大跌 107 點作收。技術面觀察，週三大盤跳空開低走低以帶下影線中黑 K 跌落 10400 之下，而成交量能增至 1216 億水準，短線量價結構轉為區間震盪型態。以日線型態來看，目前指數日 K 連二黑並失守 5 日均線，部分技術指標高檔死亡交叉向下，技術面轉為區間震盪型態。操作上建議可在前波高點與月線來回操作，並請嚴設停損。

選擇權分析

選擇權從成交量來觀察，買權集中在 10500 點，賣權集中在 10200 點。選擇權未平倉量部分，買權未平倉最大量集中在 10400 點，賣權未平倉最大量集中在 10000 點。全月份未平倉量 put/call ratio 值由 1.42 降至 1.14，大於中性值 1，反應籌碼面仍為偏多預期但已見降溫。今日新開倉週選擇權買權最大量集中於 10550 點，賣權集中在 10100 點，而買賣權留倉口數相差不大。選擇權部位整體來看顯示中性偏多預期較前幾日降溫。

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