合景泰富地產建議發行優先票據(摘要)

本公司擬進行擔保美元定息優先票據之國際發售。有關是次發售，本公司將向若干機構投資者提供本集團近期之企業及財務資料，包括本集團之前可能未有公開之最新風險因素、管理層討論及分析、物業項目簡介、關連方交易及債務資料。本公司截至二零一零年十二月三十一日止年度的經審核財務資料和本公司認為對本公司營運而言屬重大的最新資料概要載於本公告內。本公告隨附該等近期資料之節錄，并大約於向機構投資者發放有關資料之同時在本公司網站www.kwgproperty.com可供查閱。

建議發行票據之完成須視乎（其中包括）市況及投資者興趣而定。建議由附屬公司擔保人擔保票據。花旗、匯豐及渣打銀行作為聯席牽頭經辦人兼聯席賬簿管理人，負責經辦建議發行票據。於本公告日期，尚未落實建議發行票據的本金額、利率、付款日期和若干其他條款及條件。待落實票據的條款後，預期花旗、匯豐、渣打銀行、附屬公司擔保人與本公司將訂立購買協議。本公司擬應用票據所得款項為其現有及新增物業項目提供資金。本公司或會因應市況變化而調整先前計劃，并因而重新調配所得款項用途。

本公司已經收到新加坡交易所原則上同意票據於新加坡交易所正式上市及報價。獲準於新加坡交易所正式上市及任何票據在新加坡交易所報價，并不視為本公司或票據之價值指標。

由於截至本公告日期并無就建議發行票據訂立具約束力協議，建議發行票據可能或不可能落實。本公司之投資者及股東於買賣本公司證券時務請謹慎行事。倘簽署購買協議，本公司將就建議發行票據另行發表公告。

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建議發行票據

緒言

本公司擬進行擔保美元定息優先票據之國際發售。有關是次發售，本公司將向若干機構投資者提供本集團近期之企業及財務資料，包括本集團之前可能未有公開之最新風險因素、管理層討論及分析、物業項目簡介、關連方交易及債務資料。本公司截至二零一零年十二月三十一日止年度的經審核財務資料和本公司認為對本公司營運而言屬重大的最新資料概要載於本公告內。本公告隨附該等近期資料之節錄，并大約於向機構投資者發放有關資料之同時在本公司網站www.kwgproperty.com可供查閱。

建議發行票據之完成須視乎（其中包括）市況及投資者興趣而定。建議由附屬公司擔保人擔保票據。花旗、匯豐及渣打銀行作為聯席牽頭經辦人兼聯席賬簿管理人，負責經辦建議發行票據。於本公告日期，尚未落實建議發行票據的本金額、利率、付款日期和若干其他條款及條件。待落實票據的條款後，預期花旗、匯豐、渣打銀行、附屬公司擔保人與本公司將訂立購買協議。票據將僅會根據證券法項下S規例於美國境外向非美藉人士提呈發售及銷售。票據概不會向香港公眾人士發售。

進行票據發行之原因

本集團為一家大型物業發展商，穩占廣州的龍頭地位，業務亦拓展至蘇州、成都、北京、天津、上海及海南。本集團專注發展別樹一格的中高端住宅物業。為使盈利組合多元化，本集團亦在黃金地段發展商業物業作為長期投資，包括寫字樓、購物中心、服務式公寓及酒店。本集團於二零零七年八月開始營運其首家寫字樓物業國際金融廣場。於二零零九年九月，本集團開設其首家酒店廣州的福朋喜來登酒店，目前在廣州發展另外兩家高級酒店，包括中國大陸的首家W酒店、花都喜來登度假酒店及廣州一家高級服務式公寓W服務式公寓。此外，本集團正計劃在廣州、蘇州、成都等多個城市及海南省發展其他六家高級酒店及高級購物中心。本集團的酒店將由國際享負盛名的酒店營運商（其中包括Starwood Hotels & Resorts Worldwide, Inc.的聯營公司）營運。本集團相信，其投資物業及酒店將有助進一步強化其品牌。本集團亦從事物業相關業務，例如住宅及商業物業的物業管理。

本集團擬使用票據的所得款項以為其現有及新增物業項目提供資金。本公司或會因應市況變化而調整先前計劃，并因而重新調配所得款項用途。

上市

本公司已經收到新加坡交易所原則上同意票據於新加坡交易所正式上市及報價。獲準於新加坡交易所正式上市及任何票據在新加坡交易所報價，并不視為本公司或票據之價值指標。本公司并無於香港尋求票據上市。

一般事項

由於截至本公告日期并無就建議發行票據訂立具約束力協議，建議發行票據可能或不可能落實。本公司之投資者及股東於買賣本公司證券時務請謹慎行事。

倘簽署購買協議，本公司將就建議發行票據另行發表公告。

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