風控或成P2P核心競爭力

自2009年后，銀監會要求銀行業金融機構不得向未滿18周歲的學生發放信用卡。自此之后，民間小貸公司及P2P平臺，便趁勢殺入大學生信貸市場。2015年隨著互聯網金融及P2P的整體市場火爆，更是發展出30余家分期或P2P平臺涉及大學生群體。包括獲得C輪投資的趣分期，DST領投的分期樂，獲得黑馬基金天使投的信通袋等。

針對大學生信貸市場，因為數據征信不完善的原因，大多數銀行均已經退出學生信用卡市場，互聯網金融的民間平臺，要想迎來發展的春天，風控或成關鍵。

目前的風控模式：

1、線上模式代表：信通袋

信通袋的審核方式主要分為分五步：

1）通過第三方支付提供的身份資訊進行身份認證核實。

2）借款人社交關係核實與分析。

信通袋CEO彭愈認為，大學生更重視在社交圈中的形象，尤其是網絡社交中。通過社交關係提醒學生還款會給學生形成心理暗示和壓力，使其注重個人信用，維護其社交圈的個人形象和信用。

3）根據用途不同，授信不同的分期貸款額度。將分期類型整合成購物、培訓、旅遊、現金、租房等，同時與第三方商提供商合作，彭愈認為，不同的分期用途，貸款人對自我價值的認知也不一樣，授信額度也不同。如現金額度為2000，3c數碼產品為5000，培訓授信額度為8000。

4）通過兼職撮合提供還款保障，形成閉環服務，鼓勵學生自立自強。

5）堅持微小額分期貸款授信，不會造成平臺資金鏈的斷裂。

從信通袋官網的曝光的數據來看，在2115單交易中，目前逾期資訊為96條，所占比例為4.5%，嚴重逾期為0.37%，提前還款為8.5%，正常還款得學生占87.2%。

2、線下模式代表：趣分期

趣分期COO劉爽表示，趣分期的核心競爭力在於其線下的風控團隊。該風控團隊全部由全職人員組成，利用電話和線下訪問結合的方式對學生進行一對一的信用審核，審核通過的學生才能獲取借款資質。

據了解，趣分期線下簽約人員會核實學生的身份資訊、教務處學籍資訊以及學校成績作為衡量個人信用的維度。獲取學生的社交資訊以及親屬關係等關聯責任人作為還款的保障。同時針對部分用戶可能還需要提供銀行流水或者支付寶流水等證明個人的還款能力。

“正是這種線下人盯人的信用體制，讓趣分期的壞賬率僅萬分之一，原因低於行業平均水平。”劉爽表示。據介紹，趣分期每月的流水上億

模式對比

兩種模式各有優勢，線上模式審核效率高，較線下模式節約了人工成本，但在判斷用戶真實性，控制逾期率違約率方面還需不斷探索。

風控探索

1、數據分享機制

隨著平臺的增加，一個大學生在多家平臺貸款分期的現象引起了業內各平臺的警覺。針對各家銀行在大學生市場的失敗經驗，各家P2P及分期平臺高度重視債務數據分享，也將投入更多精力建立分享查詢機制。希望通過規避系統性風險，迎來整個大學生信貸和分期市場的春天。

據了解，目前已有信通袋、閃銀、諾諾鎊客等多家P2P接入銀監會子公司上海資信數據共用中，已共用用戶債權債務資訊，降低系統風險。預計近幾個月，將會有超過20家接入上海資信數據共用系統中，將來這些資訊也有可能作為個人在校期間的信用記錄。

2、借鑒其他征信經驗

央行近期開放征信市場，引入競爭，意在提高個人征信服務水平，促進經濟發展。相比而下，騰訊、阿里等已經積累了龐大的用戶數據，逐步建立自己的征信系統。同時，各征信機構之間要建立資訊流通互換渠道。

各個P2P平臺一方面可以建立自己的風控系統，另一方面可以借鑒征信系統的信用記錄，建立互補的關係。

3、 與時俱進，不斷創新

1）還款方式的創新：有些平臺采取的按月付息，到期還本，有些采用的是等額本息的還款方式。小牛在線首席戰略官張杰也對網貸之家表示：“借款人每期都還本金利息，可以幫助我們及時觀測它們期后的不良情況，如果有不良我們也能及早的發現。” 等額本息還款方式主要針對無抵押小額信用貸款，無抵押小額信用貸款雖然目前總體上有壞賬，但它的利息率相對較高，平臺能夠覆蓋壞賬。短期內主做無抵押小額信用貸款的平臺還沒有進一步不良，以至於引起平臺倒閉的情況。

信通袋彭愈表示，我們正在開發多種還款方式，比如針對學生能力的提高，采取先少后多的還款方式，對於大一的新生通過降低服務費或者提供其他服務，從大學時期便樹立信用價值的理念。

2）信用維度的創新

學生在校期間的各種生活記錄都可能成為風控的維度標準。各個平臺表示他們將會從各個方面深入探索。據介紹，拍拍貸征信系統的數據主要來自網絡搜尋。據張俊介紹，該平臺按年齡、性別、學歷等將借款人分成不同類別，再根據不同類別，借助搜尋工具定向抓取數據，拍拍貸通過大數據，采集借款人各個維度的數據判定其違約概率、違約成本，給出相應的貸款額度和風險定價。目前拍拍貸的信用風險識別模型中，其維度達2000多個，一個人的參考因子有400多個。

在互聯網大數據趨勢下的今天，銀行的風控經驗需要與時俱進，協同發展，各個平臺在借鑒經驗的同時，要根據各個人群的實際情況，不斷探索與改進風控維度，使平臺能夠良性運轉，風險在可控范圍內。