過度集中

07-29

報導：英國央行審查倫敦投行亞洲股市曝險 聚焦AI股集中度與槓桿風險

據英媒報導，英國央行旗下的審慎監管局 (PRA) 正針對倫敦投資銀行的主要經紀業務展開審查。此項行動旨在評估銀行在亞洲股市的曝險是否過於集中，尤其是在由人工智慧熱潮推動的半導體與基礎設施公司上。《金融時報》指出，監管機構點名幾家特定企業，如台灣的台積電 (2330-TW)(TSM-US) 與南韓的 SK 海力士 (SKHY-US)，認為避險基金等機構客戶的資金過度集中於此。

07-13美股雷達

韓股AI熱潮引發劇烈震盪 波動率創1998年金融危機以來新高

南韓股市近期正經歷自 1998 年亞洲金融危機高峰期以來最劇烈的波動。儘管人工智慧 (AI) 熱潮曾帶動 MSCI 南韓指數在截至今年 6 月的 12 個月內飆升超過 250%，但隨之而來的市場不穩定，已引發投資者對漲勢永續性的嚴重質疑。MSCI 韓國指數的 60 天價格波動幅度，已攀升至 1998 年 2 月以來最高，甚至超過了 2008 年金融危機期間的水準。

07-08歐亞股

KOSPI續挫5.4%逼近技術性熊市！韓監管單位：半導體族群過度集中 成加劇波動核心風險

南韓綜合股指 (KOSPI) 週三 (8 日) 收盤下跌 409.53 點，跌幅 5.35%，報 7246.78 點，該指數盤中一度觸發「臨時停牌」機制，目前已較 6 月高點回落約 20%，逼近技術性熊市，監管機關同時召開緊急會議，警告半導體族群過度集中已成為放大市場波動的核心風險。