碧桂園發行5.5億美元優先票據 利率7.87%

和訊房產訊息 5月16日，碧桂園發布公告稱，公司發行5.5億美元於2019年到期的優先票據，票息為7.875%，發行價為面值的98.989%。

包括穆迪在內的評級機構均對此次發行表示看好。早前，穆迪向碧桂園擬發行的高級無抵押債券授予ba2的評級，債券評級展望為穩定。穆迪認為，新發行的債券會將碧桂園的債務組合的平均期限延長，並且降低其債務的平均成本，從而增強碧桂園在境外融資平臺上的穩定性。新債券也會進一步加強碧桂園的流動性，並支援其強勁的銷售勢頭。

標準普爾評級服務公司對本次發行票據授予“bb”的長期債務評級，而惠譽給予“bb+”級。對碧桂園的評級反映了各大機構對該公司執行力、業務擴大、資金運作和不斷改善經營地區多元化程度的認可。

據悉，碧桂園在4月28日發布建議發行票據的公告后，在香港、新加坡、倫敦、紐約和波士頓進行路演，得到投資者的良好反饋，投資者也對新債券的發行表示了濃厚的興趣。但由於債券市場和股票市場頻頻波動，一直遲遲未為債券定價。近日市場趨於穩定，碧桂園認為是適當的定價時機，相信此次再融資可進一步降低其平均融資成本。

此前，公司計劃利用發債所得對現有債務進行再融資，上次發行美元債券是在2013年9月，當時其發行了票面利率為7.25%的8年期美元債券，融資7.5億美元。

碧桂園新任首席財務官吳建斌上任后，謹慎評估不同的融資方案，先后建議公開發行及私人配售方式發行優先票據，在合適時候采取對碧桂園最有利的融資渠道。

此次發債錄得多倍超額認購，充分反映碧桂園通過過去六次發債，在國際定息投資市場里已經建立口碑，同時也印證了投資者對碧桂園的財務實力以及營運能力的認同。