阿布達比投資局 20年來年均報酬率達6.5%

中東的神秘主權財富基金－阿布達比投資局(Abu Dhabi Investment Authority，簡稱ADIA)周日發表年度回顧報告指出，過去20多年間，每年的平均投資報酬率為6.5%。這是ADIA自1976年成立以來，首度對外公開投資績效。

除了績效外，ADIA的報告幾乎沒有其它細節，連總資產價值均未揭露。部分專家估算，ADIA近年來總資產已超越5000億美元，但官方從未作出回應。

ADIA表示，資產組合中，約35-45%以投資開發中國家股票為主。

因石油出口而茁壯的阿布達比，是阿拉伯聯合大公國(UAE)7個酋長國中佔地最大、最富有的地區。

ADIA指出，其持有80%資產係委託外部基金經理人所管理，60%的資產以追蹤指數為主，凸顯其消極的投資策略。

報告中最為引人注目的是年均報酬率，但由於資料回溯長達20-30年，遂難以將數據和其他機構投資者對照。過去20年，ADIA每年的投資報酬率折合成年率為6.5%﹐過去30年的年均報酬率則為8%。

1974年設立的新加坡淡馬錫控股，去年底公佈過去20年的年均報酬率為13%、過去30年則達16%。來源以捐款為主的哈佛大學管理基金，過去20年的年均投資報酬率為11.7%，但未公佈短期數據。