台股5月遽跌近8% 187檔台股基金績效全趴！

投信投顧公會今 (7)日發布5月份「境內基金績效評比與評論」，台股 5月遽跌7.87%，187檔國內股票型基金平均跌幅7.33%，雖然比加權指數少跌了0.54%，但卻慘烈地無任何一檔績效出現正報酬。

投信投顧公會表示，雖然景氣對策訊號連 4個月亮紅燈，是近年來少見的炙熱景氣，但希臘債信危機所引發的歐元大貶，以及大陸嚴厲打房的調控政策仍然使國內的股市在 5月間遽跌7.87%，年初以來的跌幅則再度擴大到10%的邊緣，OTC指數單月跌幅也超過了10%。

187檔國內股票型基金平均跌幅7.33%，比加權指數少跌了0.54%，投信投顧公會指出，近64%的基金超越了指數，表現還算可以，只可惜沒有任何一檔基金能帶給投資人正的報酬。各細分類的表現約略相當，多數跌幅介於7%至8%之間，惟有價值型基金較為弱勢，平均跌幅達8.28%。

由於歐元危機帶來全球金融市場的動盪，投信投顧公會表示，跨國投資的股票型基金也是受傷頗深，尤其歐洲區域型基金平均跌幅9.82%最為慘重，全球型及亞洲區域型跌幅分別為7.41%與7.67%，與台股基金跌幅約略相當，其他如大中華區域型、新興市場、美、日等單一國家型基金之跌幅均在5%至6%之間，傷勢較輕。

平衡型基金中，著重避險策略的模組操作型基金表現最優，平均跌幅僅1.99%，其前三名基金跌幅均不及1%。其他各類平衡型基金跌幅在3.5%至4.5%之間，約為股票型基金跌幅的一半。比較亮眼的是金融資產證券化型基金，5檔中有3檔締造了正報酬，惟漲幅均未超過1%。

年初迄今，所有國內股票型基金平均跌幅11.5%，落後指數達1.56%之多，尤以科技類基金比電子指數落後2%，下跌了13.09%，為所有各分類中最差者;其他各分類亦無一優於指數者，整體而言表現仍屬不佳，投信投顧公會說：「希望未來的 7個月可以迎頭趕上。」

相較於國內股票型基金在今年前 5個月中無任何一檔有正報酬的窘狀，跨國投資的股票型基金仍有7檔正報酬的基金，其中有一檔屬全球型基金;亞洲區域型、日本及其他單一國家型各有二檔。

永豐的亞洲民生消費前 5個月獲利6.72%，相當出色;第一金馬來西亞更有7.52%的進帳，一枝獨秀;JF絕對日本也以5.35%的優異成績異軍突起，一掃日本基金長年積弱的「阿斗形象」。

平衡型基金除了模組操作型之跌勢較輕(僅2.82%)外，其餘均有5.5%至6.9%的跌幅，屬模組操作型的元大組合交易平衡基金甚至有1.5%的正報酬。19檔債券組合型基金中多達14檔有正的回報，其中又以匯豐雙高收益債券組合型基金累積獲利2.42%最為突出。

26檔跨國平衡組合型基金中也有3檔締造了正報酬，其中遠東大聯投信的德銀遠東DWS多元基金的累積報酬達2.31%。5檔金融資產證券化型基金今年以來之平均獲利為正，元大全球滿意入息(配息)與元大全球滿意入息(不配息)之累積獲利均超過2%。