工商銀行：9月2日國際金融市場日報

和訊特約

一、上日要聞

1、美國8月制造業活動六個月內首次出現萎縮，因新訂單和生產驟降，但裁員處於低水准繼續顯示第三季經濟成長提速。盡管制造業仍受限於美元走強和油價大跌的余波影響，但就業市場保持強勁可能進一步促使美聯儲今年稍晚加息。周五美國將公布備受關注的8月就業報告，分析師表示，該數據可能決定是否美聯儲會在本月稍晚或12月加息 (報道全文)。詳細數據如下：美國ISM-8月制造業指數降至49.4，為2月以來首次低於50 ；美國8月Markit制造業PMI終值為52.0，低於初值和上月終值；美國一周初請失業金人數為26.3萬人，預估為26.5萬人；美國第二季非農單位勞工成本修正值為上升4.3%，預估為上升2.1%；美國7月建築支出和前月持平，預估為上升0.5%。

2、美國克利夫蘭聯邦儲備銀行總裁梅斯特表示，美國就業市場處於充分就業狀態，美聯儲需逐步升息。「在我看來，將利率從目前的極低水平逐步提升似乎已是勢在必行，」梅斯特在萊克星頓對記者表示，但並未說明她是否會在本月稍後的聯儲政策會議上支持升息。她的講話強化了部分政策制定者之前釋放的信號，即如果數據顯示經濟日益強勁，那麼美聯儲就會越來越傾向於升息。

3、澳洲消費者監測機構稱，已對大眾汽車澳洲分公司提起訴訟，因其故意出售超過57,000輛裝有尾氣排放作弊軟件的車輛。ACCC稱希望大眾汽車公開承認其不當行為、支付未說明金額的罰款、並在五年時間內發布與其行為相關的更正廣告。

4、中國歐盟商會警告稱，除非中國以更快的速度向外資開放市場，否則會面臨貿易保護主義抬頭的風險。該商會稱，中國當前對外資企業不平衡的准入情況「從政治角度而言不可持續」。中國歐盟商會在年度報告中稱，中國經濟改革進程「令人十分失望」。

5、新加坡首度出現孕婦感染寨卡病毒病例，而確診病例數字也攀升到了115人。此外，馬來西亞周四證實，一名在8月19日前往新加坡停留三天的女性感染寨卡病毒，為馬國首例。

6、國際貨幣基金組織(IMF)總裁拉加德表示，IMF可能再度調降其2016年全球經濟增長預估，因需求疲弱，貿易和投資下滑，以及增長不均衡打壓了經濟前景。拉加德接受路透專訪時說，20國集團(G20)領導人需要采取更多措施刺激需求，振興貿易及全球化，並且對抗不均衡。另外，IMF呼吁20國集團(G20)領導人采取更有力措施以提振需求，幫助下滑的貿易活動重整旗鼓，對經濟進行延宕已久的結構性改革，更大范圍地分享增長。IMF在給G20領導人會議的一份簡報中稱，G20經濟遠遠落後於2014年設定的五年內整體經濟增長率提高兩個百分點的目標。2016年G20領導人峰會將於9月4-5日在浙江杭州舉行。

國際外匯市場行情

外匯市場

幣 種 開 盤 最 高 最 低 收 盤 前日收盤 漲 跌

歐元1.1158 1.1205 1.1128 1.1197 1.1158 0.35%

日元103.43 104 103.06 103.23 103.43 -0.19%

英鎊1.3138 1.3318 1.3129 1.3268 1.3138 0.99%

瑞士法郎 0.9839 0.9885 0.9785 0.9801 0.9839 -0.39%

澳元0.7518 0.7559 0.7505 0.7551 0.7517 0.44%

加元1.3105 1.3148 1.3083 1.3103 1.3105 -0.02%

資料來源：Bloomberg

美元兌一籃子貨幣下跌，此前美國發布的數據顯示8月制造業活動意外萎縮，令人對美國經濟力道產生了一些疑慮。美元指數下跌0.40%，至95.635，稍早最高升至96.239。美元兌日圓也下跌，至103.28日圓，稍早升至104.00日圓，為7月29日以來最高。英鎊兌美元跳升1%，兌歐元觸及一個月高位。

貴金屬市場

品種 開盤價 最高價 最低價 收盤價 日內漲跌(美元) 日內漲跌(百分比)

黃金 1308.87 1315.97 1302.57 1313.92 5.05 0.39%

白銀 18.66 18.94 18.59 18.89 0.24 1.28%

鉑金 1052.03 1056.64 1041.03 1048.15 -3.88 -0.37%

鈀金 671.85 677.75 657.18 667.10 -4.75 -0.71%

資料來源：Bloomberg

金價在觸及逾兩個月最低點後轉升，因美元受美國8月制造業數據意外疲弱打擊下跌，數據令人們對美國經濟力道產生了一些質疑。投資者現在聚焦將於周五發布的美國8月非農就業報告，以判斷美聯儲是否仍處在今年升息的軌道上。現貨金收盤上漲，報1,313.47美元，盤中一度觸及6月24日以來最低的1,301.91美元。美國期金收高0.4%，報1,317.10美元。

大宗商品市場

1.原油

品種 合約到期日 收盤 前日收盤 漲 跌

WTI OCT 16 43.16 44.7 -3.45%

布倫特 NOV 16 45.45 47.04 -3.38%

資料來源：Bloomberg

油價下跌逾3%，勢將錄得1月來最大單周跌幅，因投資者不理會石油輸出國組織(OPEC)可能凍產的磋商，焦點放在不斷上升的美國原油庫存。布蘭特原油期貨下滑1.44美元，或3.07%，收報每桶45.45美元。美國原油期貨收跌1.54美元，或3.45%，報每桶43.16美元。本周迄今，這兩份原油合約均下跌約9%，將為1月中來最大單周跌幅。

2.基本金屬

LME 合約到期日 收盤價 前日收盤價 漲 跌

鋁 三個月 1615 1614 0.06%

銅 三個月 4635 4620 0.32%

鋅 三個月 2325.5 2322 0.15%

錫 三個月 19100 18805 1.57%

鎳 三個月 9800 9795 0.05%

鉛 三個月 1926 1880 2.45%

資料來源：Bloomberg。

3.農產品

CME 合約到期日 收盤價 前日收盤價 漲 跌

玉米 2016/12/16 325.00 323.75 0.39%

大豆 2016/11/16 948.25 943.75 0.48%

小麥 2016/12/16 395.25 394.75 0.13%

豆油 2016/12/23 32.59 32.55 0.12%

資料來源：Bloomberg

貨幣市場

LIBOR

期 限 當前價 上日價 漲跌幅

O/N 0.41944 0.41944 0.00%

1 月 0.52489 0.52322 0.32%

3 月 0.83933 0.84211 -0.33%

6 月 1.2445 1.2445 0.00%

12月 1.55711 1.55933 -0.14%

資料來源：Bloomberg

債券市場

美國國債

期限 發行日 到期日 收盤% 前日收盤%

3年期 2016/8/15 2019/8/15 0.90 0.92

10年期 2016/8/15 2026/8/15 1.57 1.58

30年期 2016/8/15 2046/8/15 2.23 2.23

資料來源：Bloomberg

美國公債收益率變動不大，此前疲弱的美國制造業數據，同強勁的海外制造業數據和優於預期的美國初請失業金數據形成鮮明對比，在周五美國公布非農就業報告前投資人盡力布倉。指標10年期公債收益率報1.571%，較周三尾盤水准變動不大，兩年期公債收益率也持穩在0.789%。

股票市場

美國股市

收盤 前日收盤 漲 跌

道瓊斯18419.30 18400.88 0.10%

標准普爾 2166.70 2167.30 -0.03%

納斯達克 5227.21 5213.22 0.27%

資料來源：Bloomberg

美國股市周四收盤基本持平，因科技類股的上漲幫助投資者擺脫了對制造業活動數據疲弱和油價下挫的擔憂，但在周五發布關鍵就業數據前投資人保持謹慎。道瓊工業指數上升18.42點，或0.1%，至18,419.3點；標准普爾500指數跌0.09點，至2,170.86點；納斯達克指數升13.99點，或0.27%，至5,227.21點。

香港股市

收盤 前日收盤 漲 跌

恆生指數 23162.34 22976.88 0.81%

恆生國企指數 9606.08 9541.80 0.67%

香港股市收高，恆生指數收在逾一年高位，受助於內地資金流入。恆生指數漲0.8%至23,162.34點，創2015年8月19日以來最高。恆生國企指數升0.7%至9,606.08點。

今日看點

經濟數據(GMT時間)：

--日本8月消費者信心指數(0500)

--意大利第二季國內生產總值(GDP)終值(0800)

--英國8月Markit/CIPS建築業采購經理人指數(PMI)(0830)

--歐元區7月生產者物價指數(PPI)(0900)

--美國8月非農就業崗位(1230)、7月國際貿易收支(1230)、8月供應管理協會(ISM)-紐約企業活動指數(1345)、7月工廠訂單和耐久財訂單(1400)

--加拿大7月貿易收支(1230)、第二季勞動生產率(1230)

重大經濟事件及官員講話(GMT時間)：

--中國商務部召開例行發布會，新聞發言人沈丹陽集中回應媒體近期關注問題(0200)

--奧地利央行總裁諾沃特尼舉行記者會(0630)；奧地利央行副總裁Andreas Ittner參加主題為金融監管的小組討論會(0830)；奧地利央行舉行記者招待會，總裁諾沃特尼將出席(1100)

--里奇蒙聯邦儲備銀行總裁拉克爾就「利率指標」發表演說(1700)