東方匯理投信推出全球策略收益基金

面對全球利率循環邁向轉折，不少投資人更重視收益品質，以期在不確定環境中，兼顧高品質穩定現金流與風險控管。有鑒於此，全球資產管理巨擘 – Amundi 東方匯理資產管理在台子公司東方匯理投信，推出「東方匯理全球策略收益證券投資信託基金 (本基金有一定比重得投資於非投資等級之高風險債券且配息來源可能為本金) (以下簡稱本基金)」，為投資人打造因應波動、穩健收息的全球策略收益解決方案。

防禦、潛力與收益   迎向收成契機

本基金以「三大配置、全球佈局」為核心：1. 防禦 – 聚焦全球政府債及投資等級債，有助降低整體投資組合風險、提供相對穩定的息收來源；2. 潛力 – 看好歐洲金融債獨特的「匯益雙收」優勢 - 利差收斂與潛在匯率避險後的收益，同時布局基本面佳的證券化資產與企業債，一舉掌握收益與資本利得潛在增值空間，增添投資組合成長動能；3. 收益 – 嚴選具備財政體質改善、信評升等優勢、殖利率展望優異的新興市場主權債、新興市場企業債，以及非投資等級債。透過分散國家與產業風險，搭配嚴謹的信用分析，強化整體投資組合收益與長期報酬風險表現。

東方匯理投信指出，觀察過去聯準會降息或購債期間，全球策略收益指數表現出色。近期全球景氣放緩、主要央行持續降息，且聯準會宣布今年開始啟動每月購債 400 億美元，不僅是債市利多，更是入手全球策略收益配置的相對良機。以 2019、2020、2024、2025 降息年度來看，全球策略收益指數的平均報酬率為 7.3%，優於全球投資等級債 (5.6%) 與美國投資等級債 (6.2%)；2010、2012、2020 購債年度，全球策略收益指數的平均報酬率為 8.5%，同樣領先全球投資等級債 (6.4%) 與美國投資等級債 (6.1%)[1]，彰顯現階段正是掌握全球策略收益配置豐收的關鍵時刻。

彰顯全球策略　匯聚收益有方    

本基金募集期間為 3 月 9 日至 3 月 13 日，由彰化商業銀行 (以下簡稱彰銀) 擔任保管銀行。東方匯理投信總經理黃日康表示，結合東方匯理資產管理集團深厚的國際投資研究實力，與彰銀百年銀行深耕在地的嚴謹保管制度與財富管理通路優勢，本次募集可望帶給投資人接軌國際、布局全球的高品質債券策略，無懼波動、匯聚收益。

[1] 資料來源：彭博，資料日期：2025/12/31。全球投等債指數以 Bloomberg Global Aggregate index 為例，美國投等債指數以 Bloomberg  US Aggregate index 為例；全球策略收益指數為 18% BBG US Treasury Index+17% BBG US Aggregate Index+3% BBG US High Yield Index+20% BBG Europe Aggregate：Financial Index+6% BBG Europe Aggregate：Corp Index+6% BBG Europe Aggregate：Securitized Index+15% JPM CEMBI+15% JPM EMBI 歐元兌美元進行匯率避險。指數舉例僅為投資參考，惟投資人無法直接投資該指數，指數報酬不代表基金之績效表現，過往績效不保證未來結果。

關於 Amundi 東方匯理資產管理

Amundi 東方匯理資產管理深耕亞洲，是歐洲領先、全球前 10 大資產管理公司 [1]，服務超過兩億名客戶，涵蓋通路、機構和企業客戶，提供包含主動與被動管理、傳統與實質資產的全方位投資解决方案，並結合創新科技工具與服務，完整覆蓋全系列理財與投資價值鏈。

憑藉六大國際投資中心 [2]，Amundi 東方匯理資產管理不論在金融或金融延伸範疇都展現卓越的研究能力和對責任投資的長期承諾，是資産管理領域的關鍵參與者。

Amundi 東方匯理資產管理是法國農業信貸集團的子公司，並於證券交易所上市，在 34 個國家及地區僱有 5,600 名員工，為客戶提供專業及精闢的投資建議，目前所管理的資産規模逾 2.4 兆歐元 [3]。

[2] 資料來源：2025 年 6 月出版之 IPE《500 大資產管理公司》，資料日期 2024 年 12 月之資產管理規模。[3] 投資中心：巴黎、倫敦、都柏林、米蘭、東京、聖安東尼奧 (透過策略夥伴 Victory Capital)。[4] 資料來源：Amundi 東方匯理資產管理，資料日期：2025/12/31。

本基金經金融監督管理委員會或其指定機構核准或同意生效，惟不表示絕無風險。基金經理公司以往之經理績效不保證基金之最低投資收益；基金經理公司除盡善良管理人之注意義務外，不負責本基金之盈虧，亦不保證最低之收益，投資人申購前應詳閱基金公開說明書。本文提及之經濟走勢預測不必然代表本基金之績效，本基金投資風險請詳閱公開說明書。有關基金應負擔之費用已揭露於基金之公開說明書，投資人亦可至本公司網站 (www.amundicom.tw/retail) 或公開資訊觀測站 (mops.twse.com.tw) 查詢。本文提及之經濟走勢預測不必然代表本基金之績效，本基金投資風險請詳閱基金公開說明書。基金的配息可能由基金的收益或本金中支付。任何涉及由本金支出的部份，可能導致原始投資金額減損。基金配息不代表基金實際報酬，且過去配息不代表未來配息；基金淨值可能因市場因素而上下波動。本基金進行配息前已先扣除應負擔之相關費用，配息可能涉及本金之個別基金最近 12 個月內配息組成相關資料已揭露於本公司網站 (www.amundi.com.tw/retail)。由於非投資等級債券之信用評等未達投資等級或未經信用評等，且對利率變動的敏感度甚高，故本基金可能會因利率上升、市場流動性下降，或債券發行機構違約不支付本金、利息或破產而蒙受虧損。本基金不適合無法承擔相關風險之投資人，投資人投資非投資等級債券基金不宜占其投資組合過高之比重。東方匯理全球策略收益證券投資信託基金 (本基金有一定比重得投資於非投資等級之高風險債券且配息來源可能為本金) 為債券型基金，考量基金類型，主要投資國家或地區，再參考公會風險報酬等級分類標準，以及過去淨值之波動性，本基金風險報酬等級應為 RR2。依照 KYP 風險評估結果，本基金適合 1. 風險承受度中或低，不願意承擔過多風險的投資人、2. 風險承受度中，能一般程度地接受風險，追求合理的報酬、3. 風險承受度中高，願意承擔適量風險，以追求有潛力的報酬、4. 風險承受度高，願意承擔較高風險以追求獲利，可以接受較高波動的基金。基金投資涉及投資新興市場部份，因其波動性與風險程度可能較高，且其政治與經濟情勢穩定度可能低於已開發國家，也可能使資產價值受不同程度之影響。本基金可投資於符合美國 Rule 144A 規定之債券，該債券屬私募性質，較可能發生流動性不足，或因財務資訊揭露不完整而無法定期評估公司償債能力及營運之信用風險，或因價格不透明導致波動性較大之風險，投資人投資於本基金時，宜斟酌個人風險承擔之能力及資金可運用期間，留意相關風險。本基金包含新臺幣、美元、日幣 (避險) 計價受益權單位，如投資人以非本基金計價幣別之貨幣換匯後申購本基金者，須自行承擔匯率變動之風險；如以外幣計價之貨幣申購或買回時，其匯率波動可能影響該外幣計價受益權單位之投資績效，投資人應注意因其與銀行進行外匯交易時，投資人須承擔買賣價差，該價差依各銀行報價而定。本基金之新臺幣計價受益權單位對美元不避險，日幣 (避險) 計價受益權單位對美元原則採高度避險策略，不同貨幣計價受益權單位之投資人應留意避險策略之不同，面對之匯率風險亦將不同。本基金 N2 累積類型各幣別計價受益權單位及 ND 月配類型各幣別計價受益權單位之遞延手續費應於買回時支付，且該費用將依持有期間而有所不同，其餘費用之計收與前收手續費類型完全相同，亦不加計分銷費用，請詳閱公開說明書。過去績效並不保證未來表現。所有意見均可能隨時因市場或其他狀況而變更，且無法保證國家、市場或產業之預期表現。本文件並非基金公開說明書，亦不構成買賣基金單位或服務之要約或請求，凡於任何管轄地區向任何對象提出前述要約或請求，若提出該要約及請求之人士或其對象不符法定資格，均屬違法行為。東方匯理證券投資信託股份有限公司為東方匯理基金及東方匯理長鷹系列基金在臺灣之總代理及投資顧問。東方匯理證券投資信託股份有限公司為 Amundi Group 之成員【東方匯理投信獨立經營管理】