台股動態：AI需求推升半導體擴張，記憶體市場緊張與陽明調查影響信心

在「兆元宴」上，輝達執行長黃仁勳對台積電 (2330-TW)(TSM-US)未來十年產能將翻倍的說法引發市場關注，顯示出對AI技術需求的強勁增長[1]。同時，網通大廠神準 (3558-TW) 董事長蔡文河強調公司將轉型並進軍網路服務供應商市場，目標是將相關營收占比提升至五成，並計劃拓展至新興市場如印度和中東[2]。這些動向不僅反映出科技產業的快速變化，也顯示出企業在面對市場需求時的靈活應對策略，將持續影響台灣科技股的表現及整體市場格局。

陽明 (2609-TW) 的環明輪近日在高雄港被查獲夾帶海洛因，該公司已展開配合檢調單位的調查，並強調船舶配備高解析度影像紀錄裝備以協助釐清事實[3]。此外，國泰臺韓科技 (00735-TW) ETF 透過投資台灣及韓國科技股，實現21.66%的優異績效，成為海外ETF的亞軍，顯示出全球記憶體需求的強勁動能[4]。隨著韓國政府計劃在2026年推動AI及半導體產業的經濟成長，00735的前景更顯信心，突顯出科技股在當前市場中的重要性與潛力，投資者應持續關注此類資產的表現。

擎亞 (8096-TW) 本周因獲得上百億元的記憶體訂單，股價飆漲57.81%，創下10個月來新高，顯示出市場對其未來成長的強烈信心[5]。同時，神準 (3558-TW) 董事長蔡文河指出，受人工智慧需求影響，記憶體市場將面臨嚴重缺貨，預計持續至2027年，並可能對上半年營收造成20%至30%的衝擊[6]。這一系列動態反映出記憶體產業的供需緊張，尤其在AI浪潮推動下，市場對高效能記憶體的需求持續上升，將影響相關企業的營運策略及市場布局。

本周台灣半導體產業動態引人注目，輝達執行長黃仁勳來台強調台積電在美國的產能擴張，顯示全球半導體製造將進入大規模擴張期[7]。聯電法說會中，總經理王石預告2026年營運將重回成長，並指出首季晶圓出貨量將持平，超越傳統淡季表現，顯示出市場需求的韌性。國發會發布的2025年景氣概況顯示，因AI需求強勁，景氣燈號轉為「紅燈」，但同時房屋買賣移轉量將減少25%，為近9年新低，反映出房市的疲弱。值得注意的是，上市公司董監事酬金在虧損情況下仍上升，顯示企業治理與獲利能力之間的矛盾，特別是宏達電與友達的董事酬金均超過300萬元，這可能引發市場對企業治理的關注。