台股市場：AI需求推動成長，低碳政策與科技股展現潛力

勤誠 (8210-TW) 受益於 AI 伺服器需求，7月營收達17.4億元，年增15.77%，顯示出其在伺服器機殼市場的強勁表現，股價亦因此漲逾半根停板，反映市場對其未來成長的信心[1]。蘋果 (AAPL-US) 宣布將再投資1000億美元於美國供應鏈，並首次點名環球晶 (6488-TW) 作為合作夥伴，強調本地化生產的重要性，預計到2025年將生產超過190億顆晶片，這不僅有助於提升美國半導體產業的競爭力，也為台灣半導體供應鏈帶來新的機會[2]。隨著全球對AI及半導體需求的持續增長，市場對相關企業的前景持樂觀態度，特別是在美國製造計劃的推動下，台灣企業的國際競爭力有望進一步提升。

金管會調整台股被動式ETF成分股的單一個股權重上限至實際大盤權重，這一政策變更將使群益台 ESG 低碳 50 (00923-TW)的台積電權重提升至約38.5%，進一步增強其市場代表性和投資吸引力[3]。南陽實業計畫導入氫燃料電池巴士，並預期在第四季完成認證，這不僅顯示出其在公共運輸脫碳方面的積極布局，也反映出政府對氫能技術的支持，將為未來的綠色交通提供新契機[4]。隨著這些政策和技術的推動，台灣的低碳經濟和可持續發展將迎來新的成長動能，吸引更多投資者關注相關產業的發展潛力。

智邦 (2345-TW) 受惠於 AWS 客戶需求強勁，營收連續兩月突破 200 億元，股價創新高至 948 元，顯示出其在 AI 加速器及 800G 交換器領域的潛力[5]。外資對其未來業績展望持樂觀態度，特別是隨著自研 AI 晶片的導入，智邦將深化客戶合作，推出完整的 AI 基礎建設解決方案。另一方面，和大 (1536-TW) 雖然7月營收較去年同期減少，但因美國關稅問題已由客戶全額吸收，未來機器人產品的量產預期將為公司帶來成長動能[6]。隨著電動車需求及貿易環境改善，和大下半年營運有望優於上半年，顯示出兩家公司在各自領域的成長潛力，反映出市場對於科技與創新驅動的強烈信心。

上銀 (2049-TW) 7月營收雖月增3.18%達20.02億元，但年減5.61%顯示出受關稅戰及匯率影響的挑戰，前七月累計營收小幅下滑0.32%，訂單能見度僅維持兩個月，未來需求仍不明朗[7]。相對而言，聯寶 (6821-TW) 7月營收創下歷年同期新高，達5273萬元，年增22.32%，顯示出其磁性元件業務在5G及數位轉型需求推動下的強勁表現，訂單能見度穩定在六個月[8]。這兩家公司在不同市場環境下的表現，反映出台灣製造業在全球供應鏈變遷中的適應能力與挑戰，未來需持續關注外部因素對營收的影響及各自的市場策略調整。