台股回暖：光通訊、日股ETF及半導體需求上升，投資者信心回升

在生成式AI與大數據需求激增的背景下，光通訊股聯亞 (3081-TW) 本周股價上漲8.46%，創下346元的新高，顯示出其在800G/1.6T高速光收發模組市場的強勁需求，並成功轉虧為盈[1]。同時，野村投信對台股下半年持樂觀態度，認為AI概念股將持續引領市場，並指出台積電等權值股的表現將進一步推動台股上升。尤其在內資成為主要支撐的情況下，市場估值合理，長期投資潛力逐漸顯現[2]。隨著外部環境穩定及資金集中度提高，投資者可把握潛在的布局機會，顯示台股未來的成長動能。

新台幣匯率重返28字頭，帶動資金流向日本股市ETF，富邦日本正2 (00640L-TW)、國泰日經225 (00657-TW)及元大日經225 (0661-TW)漲幅顯著，顯示投資人對於日本市場的熱情上升[3]。此外，世界先進 (5347-TW) 宣布發放辛勤獎金以感謝員工，儘管面臨2025年挑戰，仍展現出上半年營收成長的韌性[4]。這些動態反映出市場對於不同資產類別的重新配置，尤其是在全球經濟不確定性加劇的背景下，投資者更傾向於尋找穩定的回報來源，日股ETF的表現正是此趨勢的明顯指標。

世界先進 (5347-TW) 董事長方略指出，隨著關稅政策逐漸鈍化及市場需求回暖，下半年美元計價營收有望持續成長，尤其來自車用、工控及消費性電子產品的需求顯示市場信心回升[5]。儘管新台幣升值對半導體產業造成影響，公司仍積極控管匯損，營收將溫和增長。此外，新加坡12吋廠的建設進度超前，預計2026年下半年送樣並於2027年量產，顯示公司在地緣政治風險上升的背景下，正與多家客戶洽談合作，需求情況良好[6]。方略對未來成長持樂觀態度，並強調將專注於第一階段的建廠目標，預計投資78億美元，持續深化與台積電及恩智浦的合作。

昇達科 (3491-TW) 在第二季的接單及出貨表現持續強勁，股價於27日漲停至370.5元，周漲幅達9.44%，顯示市場對其未來成長的信心。法人買超1670張，外資成為主要推手，反映出對其低軌衛星產品的需求持續旺盛，2025年3月營收預計達2.41億元創歷史新高，第一季營收年增43%及稅後純益年增84.27%均顯示出強勁的基本面支撐。隨著待出貨金額仍在高檔，成交量達6485張，市場對昇達科的成長潛力持續看好，顯示未來可能的上漲動能[7]。