《中國監管》報道指中證監摸底上市公司信披外包

　　《經濟通通訊社20日專訊》內地上市公司使用外部信披諮詢服務的情況較為普遍,這一類諮詢業務發展已多年,且已經出現頭部機構。然而,過去這類服務一直處於監管盲區,近期中證監摸底上市公司使用外部信披諮詢服務情況。業界預期,監管部門將出手規範上市公司信披諮詢。

　　信息披露諮詢服務指上市公司聘請市場機構提供的日常臨時公告、定期報告、社會責任報告、監管問詢回復等信息披露文件的編制或審核、規則政策諮詢等服務事項。

　　據《財新網》報道,今年4月中旬,就有A股上市公司收到中證監發布的《信息披露諮詢服務問卷調查》。問卷的調查內容非常全面細緻,比如「公司近三年是否聘請市場機構提供信息披露諮詢服務?」、「公司近三年聘請的諮詢機構全稱」、「公司接受信息披露諮詢服務的類型」、「公司接受信息披露諮詢服務已有多長時間」等。

　　報道指,當前使用市場機構信披諮詢服務的主要是上市年限較短的公司,管理團隊對於信披業務不熟悉,因此有借助第三方機構的需求。

　　而市場上的頭部信披諮詢公司多為中證監離職官員創辦,圍繞上市公司、擬上市企業提供信披及其他衍生服務。比如上海信公科技,是上交所上市公司管理部原經理黃智在2013年離職後創辦。另一家頭部機構深圳價值在線創辦於2015年,創始人蘇梅曾任深交所公司管理部副總監,在深交所工作22年。

　　諮詢機構的創始人具有中證監系統背景,有些情況下會對一些上市公司產生誤導,認為只有聘請「旋轉門」出來的信披諮詢機構,才能在交易所的問詢中「過關」。前些年監管部門已經意識到這一點,交易所內部也曾提出,警惕第三方諮詢機構以監管部門信譽為背書攬客。

　　另外,相較於持牌金融機構,信披諮詢機構人員管理相對鬆散,人員流動較大,數據洩露的風險更高,增加了內幕交易的可能性。因此,監管部門出手規範上市公司信披諮詢勢在必行。

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