銀監會預警風波追蹤:天寶系核心公司高管被刑拘

周天寶的汽車夢正被驚醒。一紙銀監會警示風險文件讓人們驚覺：這個資本玩家的“汽車王國”只是在資產的滾動質押中構建起來的，而地方政府在這個堆雪球的游戲中，被資本玩家當成了最佳合作伙伴。正是因為有了廣泛的政府人脈，“國企出錢、民企辦事”的模式才會屢屢在周天寶的資本運作中重現，而一直對民營企業貸款十分謹慎的國有銀行們，在“天寶系”上表現出的慷慨，同樣值得我們追究其背后原因。

12月初，不少銀監局及銀行系統都接收到一份關于“警示‘天寶系’貸款風險”的文件，該文件稱，“天寶系”旗下50家關聯企業共計形成不良貸款和逾期貸款32.86億元，涉及47家銀行。

而上一次銀監會發布類似風險警示文件，引起巨大關注，還是2004年“德隆系”崩盤那次。

“天寶系”實際控制人周天寶是何許人也？細心人會發現，11月29日，周天寶剛剛在底特律高調宣布收購汽車巨頭美國通用公司旗下專注于汽車轉向系統業務的NEXTEER公司，警示文件下發時，周天寶身在美國。

12月9日，本報記者獨家獲悉，“天寶系”核心資產——北泰汽車工業有限公司(下稱“北泰汽車”)法人代表許朝陽、財務總監陳向東以及一名財務人員、一名高管早在2010年7月份就因涉嫌“騙取貸款”被拘押在京。

銀監會一紙風險警示使得周天寶一手打造的包括偉業系、銀通系、北泰系、中順系、恒巨系共計50家企業的“天寶系”“汽車王國”企業群處于崩盤邊緣。

諸案纏身 北泰汽車高管被刑拘

北京市經濟技術開發區宏達北路10號，是北泰創業(2339.HK)旗下核心資產北泰汽車在北京的生產基地，本報記者在該基地西門看到，破碎的啤酒瓶散落于地，保安亭空無一人，透過鐵柵欄，可以看到部分北泰汽車生產車間，12月9日下午3點鐘，記者所看到的靠近公司西側車間內竟然空無一人。

“西門已經關了很久了，我們現在都從正門進出。”從北泰汽車正門口走出的一位工作人員告訴記者，工廠已經有一半的員工辭職，2010年8月份的工資至今都沒有發放到手中。

一位自稱在北泰汽車工作五六年的員工向記者透露：公司法人代表許朝陽、財務總監陳向東以及一名財務人員和一名高管早在2010年7月份就被警方控制，“不知道什么原因，可能與貸款有關”，該員工還向記者證實了上述“一半員工辭職，8月份工資至今未發”的說法，“剩下的員工都在等公司給予補償，公司現在的訂單僅夠維持到今年12月底。”

記者在北泰汽車該工廠門口守候至下午5點30分，僅看到零零散散數人相繼走出工廠大門，據前述員工表述，他們的下班時間為下午5點整。“公司主要生產汽車減震器和車橋(連接輪胎用的車軸)，目前車橋已經基本停產，尚在生產的減震器來自北京奔馳-戴姆勒·克萊斯勒汽車有限公司下的訂單，預計12月底可以完成，之后是否有新訂單就很難說了。”

上述信息記者分別在陸續走出工廠大門的員工口中獲得證實。記者在該工廠辦公樓內看到，數十間辦公室僅有一間開門，整個辦公樓冷冷清清。

根據資料顯示，北泰汽車為北泰創業的核心資產之一，后者注冊于開曼群島，為典型的離岸公司，實際控制人為周天寶。2003年10月，北泰創業登陸香港聯交所，2009年1月16日，受金融危機沖擊，身負2400萬美元外匯合約虧損和合作伙伴3.266億人民幣債務追索的北泰創業主動申請臨時清盤，北泰創業由此停牌，停牌當時股價為0.73港幣，停牌時市值總額9.19億港幣。

除了上述北京生產基地外，北泰汽車在安徽省蚌埠市高新區還擁有名為“北泰汽配工業園”的生產基地，“這里面(北泰汽配工業園)與北泰有關的企業很多，有北泰汽車底盤系統(安徽)有限公司、北泰減震器(安徽)有限公司、北泰汽車有限公司安徽蚌埠分公司等。”12月9日，蚌埠市高新區管委會一位工作人員告訴《中國經營報》記者。

記者從蚌埠市工商局查詢到的資料顯示：北泰汽車安徽蚌埠分公司成立于2000年8月11日，隸屬北京北泰汽車工業有限公司，投資總額8000萬元，注冊資本4400萬元，其中投資方中方為安徽工貿實業總公司(以生產設備、廠房、生產技術出資1980萬元，占45%)，外方為香港中太工業控股有限公司(現金出資2420萬元，占55%)，法定代表人周天寶。其2005年度營業收入4826.8萬元，但凈利潤竟然只有15.6萬元。

除了前述北泰創業深陷外匯合約虧損、合作伙伴債務追索外，本報記者還從北京市第一中級人民法院獲知，2009年12月8日，該法院分別審理與北泰汽車有關的兩起貸款合同糾紛案，其一是北泰汽車為周天寶另一旗下企業偉業公司擔保，涉及金額為8000萬元；其二是北泰汽車向招商銀行首體支行貸款5000萬元逾期未付。

禍起關聯貸款

如前文所述北泰汽車深陷信貸危機僅僅是“天寶系”危機中的冰山一角。

2010年12月初，銀監會向下屬各地銀監局及銀行系統下發了一份關于“警示‘天寶系’貸款風險”的文件，該文件稱“天寶系”旗下50家關聯企業共計形成不良貸款和逾期貸款32.86億元，涉及47家銀行。

而“天寶系”企業群共計獲得的銀行授信額度為160.66億元，貸款余額為56.76億元，這也就是說，“天寶系”企業群目前貸款總額為103.9億元，其中形成不良貸款和逾期貸款32.86億元，占貸款總額的35.47%。而據上述銀監會文件，“天寶系”包含企業共計50家，資產總額為1326.19億元，負債總額639.37億元，資產負債率為48.21%，這些企業大部分位于北京、上海、、天津、蚌埠、沈陽、長春等地。

“類似的警示風險之前也出現過，但已經有好幾年沒有出現過這么大的陣仗了，‘天寶系’被警示獲得的關注堪比2004年‘德隆系’崩盤時那次。”一位來自某銀行資產保全部負責人透露，一般情況下，這種警示文件都是帶有印章的正式紙質文件，直接下發到所涉及的金融機構，“屬于機密文件，極少被媒體獲知”。

而據媒體報道，此次“天寶系”信貸警示起始于2010年夏天國家審計署對銀行的常規審查。審查人員發現“天寶系”企業群存在大量的關聯擔保及貸款，并且上報。隨后，銀監會通過查詢其全國客戶風險預警系統生成的關聯群查到了“天寶系”在全國各大銀行貸款數據，并緊急召開9個銀監局轄內的自查會議，要求各銀監局對照風險預警系統查詢出來的數據對各家銀行進行核實和警示。根據上述警示文件，“天寶系”關聯企業群群內總擔保金額為25.64億元，其中群內兩企業之間互相擔保金額8.76億元，占群內總擔保金額的34.18%。為群內逾期貸款提供擔保的金額達到11.66億元，占群內總擔保金額的45.46%，該部分擔保所涉及的逾期貸款占群貸款總額的20.54%。為群內不良貸款提供擔保的金額為21.39億元，占群內總擔保金額的3.42%。該文件還顯示：“天寶系”關聯企業群涉及授信行和貸款行共計47家，其中最大貸款行建設銀行上海分行為群內提供貸款金額6.31億元，占貸款總額的11.12%，最大的授信行為建設銀行北京分行，為群內提供授信16.60億元，占授信總額的10.33%。

據知情人士透露，前文提到的北泰汽車法人代表許朝陽、財務總監陳向東以及一名財務人員、一名高管被警方控制與此次“天寶系”信貸警示直接相關，“涉及金融犯罪，除了‘天寶’關聯企業高管外，還包括兩名銀行信貸經辦人”。

知情人士對記者確證了這一說法：許朝陽與陳向東已于2010年7月底被刑拘，涉嫌“騙取貸款”，如今被關押在北京。

天寶“汽車王國”崩塌在即？

“我們在收到警示文件的同時就啟動了資產保全，已經奔赴涉及企業所在地，進行資產查封等資產保全行動。”一位不愿具名的銀行人士說。

此時的周天寶尚在美國汽車城底特律，繼續為他的“汽車王國”打拼。

2010年11月29日，聯合了北京亦莊國際投資發展有限公司(以下簡稱“亦莊國際”)的周天寶，用新成立的太平洋世紀公司以4.5億美元的價格收購了汽車巨頭美國通用公司旗下專注于汽車轉向系統業務的NEXTEER公司。

而在此之前的2010年6月，周天寶還聯合了首鋼集團，用京西重工收購了全球汽車電子及系統技術領先供應商德爾福旗下的制動和懸掛系統業務及相關資產。

“全國的銀行都去查封資產了，周天寶就是馬上回國處理此事，也不可能挽回了，包括上下游在內的所有‘天寶系’相關企業，都不會再和周天寶打交道。”蚌埠當地一位從事汽車配件生產的老板認為，哪怕“天寶系”沒有媒體報道的那么嚴重，也不會在47家銀行的圍堵封殺下存活下來。

周天寶最近的合作伙伴亦莊國際在這個當口也選擇了噤聲。

12月8日，記者按照亦莊國際方面的要求，給北京亦莊經濟技術開發區管委會發去了采訪提綱。

12月9日，記者來到亦莊國際位于北京亦莊的辦公樓，但被亦莊經濟技術開發區管委會工委宣布部工作人員以“無法聯系到亦莊國際”為由拒絕了采訪。而亦莊國際方面亦拒絕回應。

“天寶集團財務沒有外界想象得這么嚴重，請相關政府機構和金融機構多給天寶集團點時間。”身處底特律的“天寶系”某高管通過媒體如是表示。