【永豐期貨】台指選擇權盤後－亞股回穩一片紅 台股小跌季線撐

◆盤勢分析

期貨走勢

台指期週四下跌 21 點至 10617 點。價差方面，台指期逆價差縮至 - 8.04 點，電子期逆價差擴至 - 0.63 點，金融期轉為正價差 0.12 點。現貨部分，三大法人賣超 0.34 億元；而在台指期淨部位方面，三大法人淨多單增加 1259 口至 8092 口，其中外資多單加碼超過空單加碼，淨多單增加 1201 口至 39596 口；十大交易人中的特定法人全月份台指期淨多單增加 438 口至 11137 口。

期貨行情走勢方面，週三美股三大指數跌幅加重，道瓊與 S&P 均失守月線，NASDAQ 跌幅雖相對較小但也留長下影線在月線附近掙扎，不過今天連跌六天的日經指數開低後翻紅上攻，以及美股盤後盤收斂部份跌幅，亞洲股市擔憂情緒降溫普遍紅盤，加上台股結算後觀望意味提升，週四早盤台指期下跌 15 點開出震盪後便未再向下殺低，隨逢低買盤進場，指數翻紅上攻，然而上方 5 日線反壓沉重，加權指數午盤後由紅翻黑收長上影線小黑 K，而期貨偏多力道則稍強，終場開低走高小漲 15 點作收，逆價差由昨日 28.65 點縮至 8.04 點。現貨來看，成交量 1045.97 億，較前一日縮減 248.67 億，加上指數單日震幅由 69 縮至 57 點，反映投資人觀望意味濃厚，目前季線有守且今日最低價未再向下創低，若國際投資氛圍持續回穩，則行情有望站穩支撐再行上攻。

選擇權分析

選擇權從成交量來觀察，買權集中在 10900 點，賣權集中在 10300 點。選擇權未平倉量部分，買權未平倉最大量集中在 10900 點，賣權未平倉最大量集中在 10000 點。全月份未平倉量 put/call ratio 值由 1.71 降至 1.63，以籌碼面來看仍屬中性偏多預期。此外週選擇權買賣權未平倉最大量來看，壓力與支撐約落在 10700 以及 10600，顯示市場看法顯示指數短期應不致跌深但也不易快速強彈。

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